В течение семестра работа на семинарских занятиях (текущий контроль), сдача контрольных точек (рубежный контроль) оценивается преподавателем, ведущим семинарские занятия, и баллы заносятся в электронную ведомость, доступную для просмотра по адресу, который указывается в технологической карте.
Максимальное количество баллов – 100.
По каждой контрольной точке студент должен набрать количество баллов, не менее зачетного минимума.
Итоговая оценка определяется на основе суммирования семестровых и экзаменационных баллов.
Экзамен проводится в устной форме. Для получения положительной оценки на экзамене студент должен набрать не менее половины от установленной суммы баллов экзамена.
Пример расчета: семестровые баллы – 50, баллы экзамена – 25.
50+25=75, т.е. хорошо.
Шкала баллов для определения итоговых оценок:
0-54 балла – «2 »
55-69 баллов – «3 »
70-84 балла – «4 »
85-100 баллов – «5 »
2. Контрольные вопросы
Тема 1. Содержание и функции финансов
1. Генезис понятия «финансы».
2. Финансовые и денежные отношения. Отличие категории «деньги» от категории «финансы».
3. Этапы развития зарубежной науки о финансах.
4. Развитие российской научной мысли о финансах.
5. Современные зарубежные трактовки понятия и функций финансов.
6. Сущность и роль финансов в системе экономических отношений.
7. Специфические признаки финансов.
8. Понятие и источники финансовых ресурсов.
Тема 2. Система финансов
1. Понятие и структура финансовой системы.
2. Роль и место государственных и муниципальных финансов в системе финансовых отношений государства.
3. Финансовые посредники, их функции в рыночной экономике.
4. Финансы хозяйствующих субъектов и их роль в формировании доходов бюджетов всех уровней.
5. Особенности финансов домашних хозяйств в современных условиях.
6. Основы функционирования финансов коммерческих предприятий.
7. Особенности финансов некоммерческих организаций.
8. Особенности и назначение суверенных фондов.
9. Направления совершенствования финансовой системы государства в условиях рыночных отношений.
10. Статистика финансов в национальной экономике.
Тема 3. Управление финансами
1. Субъекты и объекты управления финансами.
2. Органы управления государственными финансами, их полномочия
3. Финансовые институты.
4. Основные элементы управления финансами: финансовое планирование и прогнозирование; финансовое регулирование, оперативное управление.
5. Государственный финансовый контроль, его виды.
6. Финансовое право.
7. Финансовая информация.
Тема 4. Финансовая политика
1. Понятие финансовой политики и ее место в системе государственного регулирования экономики.
2. Основные направления финансовой политики: монетарная политика и фискальная политика.
3. Финансовая политика России в современных условиях.
4. Взаимосвязь финансовой политики и права. Значение нормативно-правовой базы для обеспечения эффективной финансовой политики.
5. Инструменты финансовой политики.
6. Сущность и понятия финансовой либерализации.
7. Интеграция России в мировую финансовую систему.
8. Финансовая безопасность государства.
Тема 5. Налоговое регулирование экономики
1. Чем обусловлено появление налогов?
2. Охарактеризуйте социально-экономическую сущность налогов.
3. Назовите основные признаки налога и дайте им характеристику.
4. Перечислите функции налогов, раскройте их роль в экономической системе общества.
5. Изложите основные принципы налогообложения и особенности их реализации на современном этапе.
6. Перечислите элементы налога и дайте им характеристику.
7. Проведите классификацию налоговых ставок.
8. Раскройте понятие и сущность налоговой льготы.
9. Приведите виды и формы предоставляемых налоговых льгот.
10. Какие существуют способы взимания и методы исчисления налогов?
11. Назовите имена зарубежных и отечественных ученых, внесших значительный вклад в развитие налоговой теории.
12. Раскройте назначение классификации налогов и состав классификационных признаков.
13. Назовите преимущества и недостатки прямых налогов.
14. Назовите преимущества и недостатки косвенных налогов.
15. Перечислите виды прямых налогов в РФ и их особенности в настоящее время.
16. Перечислите названия косвенных налогов в РФ и тенденции их реформирования на современном этапе.
17. Приведите формулировку понятия налоговой политики государства.
18. Перечислите факторы, определяющие государственную налоговую политику.
19. Какие показатели оценки эффективности налогообложения применяются на макроуровне?
20. Охарактеризуйте виды современных налоговых систем.
21. Перечислите основные нормативные документы, регулирующие налогообложение в РФ.
22. Охарактеризуйте особенности структуры современной налоговой системы РФ.
23. Перечислите виды и формы проведения налогового контроля.
24. Изложите приоритетные направления налоговой политики РФ на современном этапе.
Тема 6. Бюджет и бюджетная система
1. Понятие бюджета и его роль в макроэкономическом регулировании.
2. Сущность бюджетного федерализма.
3. Понятие и виды государственного бюджетного планирования.
4. Основные направления бюджетной политики РФ на современном этапе.
5. Основные этапы бюджетного процесса.
6. Принципы функционирования бюджетной системы Российской Федерации.
7. Понятие и виды государственного (муниципального) долга.
8. Методы управления государственным долгом.
9. Классификация доходов бюджетов.
10. Как формируются доходы бюджета? Что относится к налоговым и неналоговым доходам бюджета.
11. Доходы бюджетов субъектов РФ и муниципальных образований.
12. Классификация расходов бюджета.
13. Понятие и состав бюджетной классификации РФ.
14. Межбюджетные отношения в РФ.
15. Понятие дефицита бюджета и источники его финансирования.
16. Резервный фонд РФ
17. Фонд национального благосостояния РФ
18. Виды государственного (муниципального) финансового контроля.
Тема 7. Государственные внебюджетные фонды
1. Социальное страхование и социальное обеспечение.
2. государственного социального страхования в России.
3. Сущность, цели и задачи внебюджетных фондов.
4. Пенсионный фонд РФ.
5. Пенсионная реформа РФ.
6. Особенности пенсионного страхования в РФ.
7. Фонды обязательного медицинского страхования.
8. Фонд социального страхования РФ
Тема 8. Финансы корпораций
1. Сущность и функции финансов корпораций.
2. Система корпоративного финансового управления.
3. Особенности финансов предприятий различных организационно-правовых форм.
4. Финансы некоммерческих организаций.
5. Понятие и виды денежных потоков корпорации.
6. Управление денежными потоками корпорации.
7. Понятие капитала корпорации. Собственный и заемный капитал.
8. Структура капитала. Финансовый леверидж.
9. Экономическая сущность прибыли, порядок формирования прибыли организации.
10. Экономическая сущность и классификация затрат.
11. Состав и структура оборотных средств предприятия.
12. Понятие оборотного капитала. Управление оборотным капиталом компании.
13. Инвестиционная деятельность корпораций. Принятие решений по инвестиционным проектам.
14. Цели и задачи финансового планирования.
15. Финансовый план, содержание и порядок составления.
16. Содержание и методы финансового анализа.
17. Оценка финансовой устойчивости предприятия.
18. Оценка вероятности банкротства.
19. Государственное регулирование финансов корпораций.
Тема 9. Финансовые рынки и финансовые посредники
1. Финансовые рынки и их классификация.
2. Функции финансового рынка.
3. Инструменты финансового рынка.
4. Регуляторы финансового рынка.
5. Участники финансовых рынков.
6. Особенности рынка Forex.
7. Деривативы. Понятия и виды.
8. Валютный рынок.
9. Рынок ценных бумаг.
10. Рынок капиталов.
11. Порядок совершения сделок на финансовом рынке.
12. Страхование в системе финансов.
13. Классификация страхования и перспективы развития в РФ.
14. Понятия и виды финансовых рисков.
15. Методы минимизации финансовых рисков.
16. Хеджирование финансовых рисков.
Тема 10. Международные финансы
1. Мировой финансовый рынок. Понятие, структура.
2. Инструменты мирового финансового рынка.
3. Особенности краткосрочного финансирования международной фирмы.
4. Особенности долгосрочного финансирования международной фирмы.
5. Виды международных расчетов.
6. Нормативно-правовые документы в области внешнеэкономической деятельности и международных финансовых отношений.
7. Основные принципы международного инвестирования.
8. Способы хеджирования валютного риска.
9. Международные финансовые организации, цели создания, структура, особенности.
Задачи
Тема 5. Налоговое регулирование экономики
1). На основе данных из закона о федеральном бюджете РФ и закона о бюджете Санкт-Петербурга на очередной финансовый год рассчитать долю налоговых доходов бюджета в федеральном и региональном бюджетах.
2). Производственная организация ЗАО «Фабрика мебели» получила выручку от реализации продукции в сумме 780 млн руб. (в т.ч. НДС) за квартал. Затраты на приобретенные и использованные при изготовлении реализованной продукции материалы составили 260 млн руб. (без учета НДС). В марте были приобретены и поставлены на учет основные средства стоимостью 70 млн руб. (без учета НДС).
Определить сумму НДС к уплате в бюджет за 1-й квартал текущего года. Указать сроки уплаты налога.
3). Торговая организация ООО «Хозтовары» закупает товары для перепродажи на 3 млн. руб. (в т.ч. НДС) за квартал. Заработная плата работников составляет 150 тыс. руб. в мес., затраты на аренду складских помещений – 30 тыс. руб. в мес., транспортные затраты – 13 тыс. руб. в месяц. Выручка от реализации – 4 млн руб. (в т.ч. НДС).
Определить сумму налога на прибыль организации к уплате в бюджет за 1-й квартал текущего года. Указать сроки уплаты налога.
4). Гражданин Майоров, житель Санкт-Петербурга, военный пенсионер имеет 2 детей (школьник, курсант). Получает пенсию в размере 19 000 руб. в месяц. Работает в службе безопасности коммерческого банка в Санкт-Петербурге, зарплата 45 000 руб. в месяц. Получил дивиденды от ОАО «Балтика» в марте в размере 10 000 руб.
Определить сумму НДФЛ за год. Указать сроки уплаты налога.
5). Определите размер налога на доходы физических лиц, сумму профсоюзных взносов и рассчитайте причитающиеся к выдаче заработную плату.
Данные для расчёта:
· Оплата по окладу 5 554 руб.
· Ставка профсоюзных взносов 1%.
· Ставка налога на доходы физических лиц 13%.
· Один ребенок (возраст 10 лет).
Тема 6. Бюджет и бюджетная система
1). Проанализируйте состав и структуру доходов федерального бюджета Российской Федерации на текущий финансовый год и заполните таблицу.
| Виды доходов | Сумма, млрд руб. | В % к итогу |
| Всего доходов, из них: | ||
| Налоговые доходы, в т.ч.: | ||
| - налог на добавленную стоимость | ||
| - акцизы | ||
| - налог на прибыль организаций | ||
| - налог на добычу полезных ископаемых | ||
| - прочие налоги и сборы | ||
| Неналоговые доходы, в т.ч. | ||
| - импортные таможенные пошлины | ||
| - экспортные таможенные пошлины | ||
| -прочие неналоговые доходы |
2). Проанализируйте состав и структуру расходов федерального бюджета Российской Федерации на текущий финансовый год и заполните таблицу.
| Виды расходов | Сумма, млрд руб. | В % к итогу |
| Всего расходов, в т.ч. на: | ||
| общегосударственные вопросы | ||
| национальную оборону | ||
| национальную безопасность и правоохранительную деятельность | ||
| национальную экономику | ||
| жилищно-коммунальное хозяйство | ||
| охрану окружающей среды | ||
| образование | ||
| культуру и кинематографию | ||
| здравоохранение | ||
| социальную политику | ||
| физическую культуру и спорт | ||
| средства массовой информации | ||
| обслуживание государственного долга | ||
| межбюджетные трансферты |
Тема 7. Государственные внебюджетные фонды
1). Рассчитайте условный размер будущей пенсии по старости с использованием пенсионного калькулятора на официальном сайте Пенсионного фонда РФ.
2). Зарплата сотрудников ООО «Солнышко» составляет ежемесячно:
· Иванов – 80 000 рублей;
· Петров – 30 000 рублей.
Рассчитайте сумму страховых взносов работодателя в государственные внебюджетные фонды на год.
Тема 8. Финансы корпораций
1). На основе представленных ниже данных, рассчитать: маржинальную прибыль; критический объем производства (в натуральном и стоимостном выражении); плановый объем производства, обеспечивающий получение планируемой чистой прибыли; запас финансовой прочности и силу производственного рычага для обеспечения условий предыдущего пункта.
Объем производства – 1800 тыс. шт.
Постоянные затраты – 6300 тыс. руб.
Переменные затраты – 34 руб./шт.
Цена продукции – 54 руб./шт.
Ставка налога на прибыль – 20%.
2). На предприятии за отчетный период было реализовано 1 000 ед. продукции по цене 48 тыс. руб. за единицу, а себестоимость единицы продукции составила 43 тыс. руб.
В плановом периоде предусматривается увеличить объем выпуска и реализации продукции до 2 000 ед. по цене 56 тыс. руб. и снизить себестоимость до 40 тыс. руб. за 1 ед. продукции.
Определите прибыль от реализации продукции в плановом и отчетном периодах.
3). Предприятие на первый год работы прогнозирует следующие показатели:
Продажи – 200 млн руб.,
Себестоимость продаж – 68% объема продаж,
Коммерческие расходы – 12% объема продаж,
Срок погашения дебиторской задолженности – 19 дней,
Товарно-материальные запасы – 30 дней оборота по себестоимости,
Кредиторы – 14 дней оборота по себестоимости,
Основные средства – 70 млн руб.
Составьте прогнозный баланс и определите общую сумму средств, необходимых в конце года для финансирования предприятия.
4). Рассчитайте длительность операционного цикла (в днях) по следующим данным:
- годовой размер выручки – 280 млн руб.,
- среднегодовой остаток дебиторской задолженности – 45 млн руб.,
- себестоимость реализованной продукции – 120 млн руб.,
- среднегодовая величина запасов – 47 млн руб.
5). Рассчитайте чистый оборотный капитал предприятия за месяц по следующим данным:
- оборот по реализации – 1 150 тыс. руб.,
- стоимость потребляемого сырья – 658 тыс. руб.,
- средний срок дебиторской задолженности – 30 дней,
- средний срок кредиторской задолженности – 17 дней.
6). Арендодатель передал в аренду основное средство с 1.01.2014 г. на срок 6 лет. Первоначальная стоимость основного средства – 400 000 тыс. руб. сумма начисленной амортизации на 1.01.2014 г. – 78 000 тыс. руб. при линейном способе ее начисления. С остаточной стоимости переданного оборудования арендодатель должен получить по договору 23% прибыли.
Определите годовую сумму арендной платы, ежемесячную сумму арендной платы.
7). Определите коэффициент наращивания и наращенную сумму аннуитета по следующим данным:
Срок аннуитета 5 лет.
Сумма платежа 2 тыс. руб.
Плата вносится 2 раз в год.
На плату начисляется сложный процент в размере 20% годовых.
8). Определите сумму платежа в год по аннуитету по следующим данным:
Процентная ставка 10% в год.
Размер денежного фонда 1 млн руб.
Срок создания фонда 5 лет.
Плата производится 1 раз в год.
9). Рассчитайте сумму балансовой прибыли, сумму налога на прибыль и сумму чистой прибыли по следующим данным:
- Выручка от реализации продукции (без НДС) 200 тыс. руб.
- Себестоимость продукции 150 тыс. руб.
- Выручка от реализации излишков материалов 15 тыс. руб.
- Арендная плата, получаемая от сдачи в аренду помещения 18 тыс. руб.
- Уплаченные за нарушение условий договоров штрафы 3 тыс. руб.
- Ставка налога на прибыль организации – 20%
10). Рассчитайте годовую сумму арендной платы по следующим данным:
- Среднегодовая стоимость всех основных средств 100 тыс. руб.
- Из которых, стоимость земельного участка 30 тыс. руб.
- Среднегодовая стоимость оборотных активов 50 тыс. руб.
- Средняя норма амортизационных отчислений по основным активам 7,2%.
- Арендный процент взимается из расчёта 25% от стоимости производственных фондов.
- По договору в арендную плату включается 80% амортизационных отчислений.
11). Определите плановую величину финансовых ресурсов на 1 квартал следующего года по следующим данным:
Объём использования финансовых ресурсов по кварталам базисного периода составил: за 1 квартал 130 тыс. руб., за 2 квартал 100 тыс. руб., за 3 квартал 130 тыс. руб., за 4 квартал 160 тыс. руб.
Оценка перспектив изменения объёма финансовых ресурсов показала, что в плановом квартале потребность в финансовых ресурсах должна возрасти на 20%.
12). Рассчитайте сумму нераспределенной прибыли по следующим данным:
Планируемая выручка 1 000 тыс. руб.
Себестоимость 700 тыс. руб.
Планируются отчисления:
В фонд накопления 100 тыс. руб.
В фонд потребления 44 тыс. руб.
В фонд финансовых резервов 5% от чистой прибыли
Ставка налога на прибыль организаций – 20%.
Прочие налоги и сборы (налог на имущество и т.п., которые выплачиваются до налога на прибыль) 25 тыс. руб.
13). Определите эффект воздействия финансового рычага при вложении капитала и рентабельность собственных средств по следующим данным:
- размер активов 1 500 руб.;
- прибыль от вложения капитала 300 руб.;
- размер заёмных средств составляет 1 000 руб.;
- ставка налога на прибыль организаций – 20%;
- процентная ставка по кредиту 15%.
а) при использовании только собственных средств;
б) при использовании собственных и заёмных средств.
14). Определите размер чистого денежного потока фирмы по следующим данным:
- фирма ежегодно выплачивает дивиденды 1 000 тыс. руб.
- амортизация основных средств составила 600 тыс. руб.
- чистая прибыль составила 5 000 тыс. руб.
Тема 9. Финансовые рынки и финансовые посредники
1). Определите доход и выберите наиболее доходный вариант вложения капитала по следующим данным:
· При первом варианте размещаем 5 тыс. руб. на депозит со сроком 2 года при 8% годовых, где начисление процентов производится раз в год.
· При втором варианте размещаем 5 тыс. руб. со сроком 2 года при 8% годовых, где начисление процентов производится ежеквартально.
2). Определите сумму, которую векселедержатель получил от банка по следующим данным:
· Номинал векселя 50 тыс. руб.
· Срок погашения векселя 28 сентября 2014 года.
· Вексель предъявлен для учёта в банк 13 сентября 2014 года.
· Годовая процентная ставка банка 15%.
При расчёте используется продолжительность периода 365 дней.
3). Рассчитайте рыночную стоимость облигации номиналом 16 тыс. руб. с выплатой ежегодного купонного дохода 14% годовых и сроком погашения 3 года, если рыночная процентная ставка составляет:
а) 10% годовых;
б) 20% годовых.
4). В результате дорожно-транспортного происшествия уничтожен автомобиль. Цена автомобиля 800 000 руб. Износ на день заключения договора 30%. От автомобиля остались детали на сумму 37 000 руб., на приведение в порядок указанных деталей израсходовано 5 000 руб. Рассчитайте ущерб, если автомобиль застрахован в полной стоимости.
5). Рассчитайте размер страхового возмещения, если объект стоимостью 1 600 000 руб. застрахован на сумму 1 200 000 руб., ущерб составил 800 000 руб., безусловная франшиза установлена в размере 400 000 руб.
Тема 10. Международные финансы
1). Банк в Лондоне объявил следующий курс доллара США: продажа – 2,2510 долл. США за фунт стерлингов; покупка – 2,2520 доллара США за фунт стерлинга. Определите:
а) сколько фунтов стерлингов можно получить за 1 000 долл. США;
б) сколько долларов США можно получить за 1000 фунтов стерлингов.
2). Швейцарский банк дает следующие котировки: доллар США / японская йена – 1,8183–1,8193, долл. США / швейцарский франк – 1,6627–1,6637. Определите кросс-курс японская йена к швейцарскому франку.
3) Курс валюты А к валюте В равен 1 880 денежных единиц валюты В за валюту А. Процентные ставки на денежном рынке равны 20% по операциям в валюте В и 15% по операциям в валюте А. определить теоретические 90-дневные и 180-дневные форвардные курсы валюты А к валюте В, если длительность процентного года составляет по валюте В 365 дней, а по валюте А 360 дней.
4). Компания «Омра» объявила о приеме денежных средств от населения с гарантированным дивидендом по вкладам до 10% годовых в рублях и до 15% годовых в валюте. Курс доллара США к рублю в момент объявления составлял 35. Определите значение курса доллара США через год, при котором депозитная операция с конвертацией валюты будет выгодной. Длительность процентного года по рублевым депозитам считать равной 365 дням, по долларовым депозитам – 360 дням.
5). Рассчитайте общую сумму дисконта при форфейтинге и сумму платежа за покупку четырёх векселей по следующим данным:
- Номинал векселя 500 тыс. долларов США.
- Срок платежа по 1-му векселю через 180 дней.
- Срок платежа по 2-му векселю через 360 дней.
- Срок платежа по 3-му векселю через 540 дней.
- Срок платежа по 4-му векселю через 720 дней.
- Форфейтор предоставляет 3 льготных дня для расчёта по векселю.
- Годовая процентная ставка по векселям 10%.
- Продолжительность периода 360 дней.
6). Рассчитайте цену покупки опциона на продажу валюты и определите чистую прибыль при продаже валюты по следующим данным:
- Сумма 50 тыс. долларов США.
- Срок 3 месяца.
- Курс опциона (т.е. курс в будущем) 29 руб. за 1 доллар США.
- Премия или плата за риск продавца (т.е. цена опциона) 10 руб. за 1 доллар США.
- Курс СПОТ в день исполнения опциона 28 руб. или 30 руб. за 1 доллар США.
7). Рассчитайте величину маржи по фьючерсному контракту по следующим данным:
- Сумма сделки 1 000 долларов США.
- Курс фьючерсной сделки 27 руб. за 1 доллар США.
- Курс фьючерсной сделки закрыт через 3 месяца на курсе 28 руб. за 1 доллар США.
- Залог с каждой стороны 10% от суммы.