Кейс1. Шальные деньги
В декабре 1997 года Копенгаген безмятежно дремал, готовясь встретить Рождество. Зато 31-летнемуЛарсу Крэммеру, андерграундному художнику, уроженцу Канады, было не до сна. Его работы продавались плохо, а тем временем неумолимо приближался срок очередного платежа за студию, служившую Ларcу и жильём. «Дома скопились тонны моего искусства, а бумажник пуст. Вдруг меня осенила дерзкая идея,— вспоминает он сегодня.— Мы ведь постоянно говорим о делании денег, и в то же время никому не приходит в голову действительно их делать! Государство присвоило себе право печатать банкноты, а ты, простой парень, вынужден проматывать жизнь, чтобы выиграть битву за них у таких же лохов!» Крэммер подумал, что художники вечно заняты обменом плодов своего творчества на услуги и товары. Почему бы не упростить этот обмен, совместив искусство и деньги в одном продукте? Так появились альтернативная валюта арт-мани и арт-банк ВIАМ (Ваnк of Internetional Агt Моnеу), а Ларc навсегда забыл о нищете.
«Я разрезал лист водоустойчивой бумаги на куски длиной 18 и шириной 12 см. Такой размер оставлял пространство для фантазии, позволяя нарисовать хоть пейзаж, хоть портрет. Я изобразил абстракцию. Добавил серийный номер, год выпуска, мое имя и поставил подпись. Еще ввел „правила игры" — гарантии того, что этот кусок бумаги представляет собой произведение искусства стоимостью 100 датских крон и называется „арт-мани". Мне изначально хотелось сделать проект глобальным, поэтому я употреблял англицизмы»,—так описывает Ларc в интервью СФ первые манипуляции со своими художественными банкнотами.
Арт-мани, курс которых по отношению к евро сейчас составляет 1/27, пригодились Ларсу уже на следующий день, когда он обменял четыре новенькие самодельные купюры на обычные кроны у одного любителя искусства. Во время рождественских каникул Ларc начал обходить городские магазинчики, парикмахерские, кафе, солярии и прочие заведения, предлагая им вливаться в среду обращения новых денег. «Я был потрясен позитивной реакцией на идею. Потенциал у моих денег и правда был велик! — говорит Ларc— В следующий месяце купил себе дом на арт-мани, начал оплачивать ими услуги дантиста и юриста. И даже использовал новую валюту для погашения своего студенческого кредита».
Банк художеств
«Во-первых, арт-мани позволяют беднякам „шопиться" в недоступных им прежде местах. Во-вторых, мы поощряем развитие местного бизнеса, ведь в те же супермаркеты с нашими „веселыми картинками" вход заказан. В-третьих, людям просто приятно держать в руках деньги, созданные личностью, а не бездушной машиной»,—перечисляет Крэммер общественно важные преимущества своей валюты. Теперь он не только творческая личность, но и уважаемый в Дании банкир, у которого под началом более 500 менеджеров.
Менеджерами он называет художников, участвующих в проекте. Для легальной эмиссии арт-денег они должны присылать каждую нарисованную ими купюру в офис ВIАМ. Там ей присваивается серийный номер. За свои услуги банк берет себе часть банкнот. Затем арт-мани либо продаются за евро на сайте, либо отсылаются обратно автору, который при получении может тут же потратить их в одном из десятков ресторанов или магазинов, которые принимают нарисованные деньги. Сегодня в кругооборот арт-мани входят сотни предприятий малого и среднего-бизнеса по всей Европе. Кусочками искусства оплачивается буквально все—от массажа и интим-игрушек до гостиничного номера, билета в кинотеатр и услуг няньки. Правда, часть суммы все же придется отдать банальными евро. Например, в копенгагенском кафе и саффолкском баре арт-мани дозволяется оплатить только полсчета, а вот датский ювелирный магазин готов принять рукотворными банкнотами лишь 10% суммы по чеку. Считая, что рынок еще далек от перегрева арт-мани, Крэммер не накладывает жестких ограничений на продуктивность банкиров от кисти и мольберта, указывая, что общая сумма художественных денег не должна превышать совокупной стоимости обычных работ творца. Таким образом, художник — им, кстати, может стать каждый — как бы обеспечивает валюту.
Все параллельно
Химгауэр — параллельная валюта Баварии. Кристиан Геллери, школьный учитель экономики, затеял свой проект в 2003 году, чтобы доказать преимущество региональных денег перед национальными. Задумка удалась: оборот ничем, по сути, не подкрепленных химгауэров в 2007 году приблизился к 2,5 млн. Валюту принимают к оплате 630 компаний. Один химгауэр равен одному евро. Если фирма, которая принимает плату за товары и услуги параллельными деньгами, захочет объменять их на евро, она должна будет отчислить пяти процентную комиссию организации, учрежденной Геллери. Каждые три месяца химгауэр дешевеет на 2%. Чтобы вернуть ему первоначальную цену, надо приобрети специальный купон. Впрочем, недовольных не наблюдается: все эти проценты компенсируются повышенным потреблением со стороны любителей химгауэров. Сегодня в Германии насчитывается более 20 местных валют (берлинер в Берлине, хафельблюге в Потсдаме, роланд в Бремене и т. д.), которые обозначаются общим термином «регио». Компании-эмитенты специально делают деньги непрезентабельными, чтобы у человека не возникло соблазна отложить купюру в кошельке как сувенир.
По данным Колумбийского университета, сегодня в мире используется более 4 тыс. систем параллельных денег. Например, во Франции существует 300 местных платежных сетей, которые называются «крупица соли». Они включают в свой оборот товары сельскохозяйственной отрасли, но не только. На ярмарках любой счастливый обладатель «крупинок соли» (купленных за евро или полученных за работу во время сельской страды) может подлечить зубы или прокатиться на карусели.
В Японии местные деньги были введены еще в 1995 году. Fureai kippu («экоденыи») разнятся по номиналу и особенностям хождения от префектуры к префектуре. Например, второклассница Эми Хасегава сХоккайдо заплатила 1 тыс. куринов за починку любимой игрушки. Ей было где взять валюту: отец на неделе получил 3 тыс. куринов за то, что смастерил лестницу в соседском доме. Потратила полученные от главы семьи деньги и мать Эми: она отсчитала 1 тыс. куринов пенсионеру за то, что он красивым почерком изобразил иероглифы на открытках, которые требовалось отослать родне. В итоге все довольны, и дефицитные иены целы,
Главной пропагандисткой параллельной валюты в США стала литературовед Сьюзан Витт. Среди своих кумиров она не случайно указывает Льва ТОЛСТОГО, известного стремлением к упрощению товарно-денежных отношений и местному самоуправлению. С 2006 года ее компания выпускает так называемые берк-акции, которые принимаются в 250 мелких магазинах и сервисных центрах Южного Беркшира (Массачусетс). Впрочем, еще до практических манипуляций с валютой Витт активно выступала в СМИ, агитируя общественность за частные деньги. Одно из ее радио интервью услышал в 1991 году бизнесмен ПОЛ Гловер из города Итака (штат Нью-Йорк). Ему настолько понравилась эта идея, что уже через несколько месяцев, в октябре 1991-го. вместе с компаньонами он промывал мозги местным фермерам и торговцам на предмет обзаведения собственной валютой. Ею стали «итако-часы». Итако-час приравнен к $10. Как правило, часы зарабатывают в садах и полях фермеров, помогая им убирать урожай. А потратить накопленное труженик может, как купив продукцию у тех же фермеров, так и обратившись в любую из более чем 900 компаний, оказывающих медицинские, клининговые, кадровые и иные услуги за эту валюту. «Наши деньги, в отличие от тухнущего доллара, работают как часы»,— хвастает Гловер, который не взимает комиссию за использование своих денег, а довольствуется созданием процветающей бизнес-среды в родном округе.
См. ж. «Секрет фирмы», №32,2008г.
Вопросы для обсуждения:
1. Какая особенность обращения современных денег создаёт возможность появления
частных денег?
2. Какие условия необходимы для успешного обращения частных денег?
3. Какие экономические и финансовые последствия порождает появление частных денег?
Кейс 2 «Себе в убыток» ж. «РБК», август 2009 г.
2июля 2009 года центральный банк Швеции -Riksbank - впервые в мировой финансовой истории ввел отрицательную депозитную ставку на уровне -0,25%. Теперь шведские банки будут платить местному ЦБ за то, что держат свои деньги на его счетах. Возможно, в скором времени примеру Швеции последует Япония, экономика которой уже 20 лет находится в состоянии стагнации. По мнению ряда экспертов, отрицательные ставки необходимо ввести и в других странах. И в первую очередь в США. Страх дефляции, покорежившей национальную экономику в годы Великой депрессии, до сих пор жив в США. Эмиссия денег и связанная с ней инфляция представляются меньшим злом.
Финансовый кризис практически не оставил выбора центробанкам: ФРС США, ЕЦБ, Банк Англии, Банк Японии и Народный банк Китая снизили ставки. Это классический способ стимулирования падающей экономики. Но что делать, если спрос, кредитование и инвестиции все еще заморожены, а ставки уже достигли нуля?
Так, ФРС сообщила о выкупе ипотечных облигаций и долгов на сумму более чем 1 трлн долларов. Однако, получившие дополнительную ликвидность банки не направляют ее на кредитование бизнеса, а скупают безрисковые государственные краткосрочные облигации.
Что же можно предпринять? Существует ли иной механизм монетарного стимулирования экономики, если ставки центробанков уже на нулевой отметке? Да, дальнейшее их снижение. Одним из первых с такой идеей выступил американский экономист Грегори Мэнкью, профессор Гарвардского университета. Он предложил ФРС продолжать опускать ставки до... -5%. Что это означает на практике? Например, при предложенной г-ном Мэнкью ставке ФРС в -5% вы займете 100 долларов, а через год возвратите всего 95. Такая возможность наверняка приведет к увеличению объемов кредитования и спроса. Но проблема в том, что кредитовать на таких условиях никто не согласится: чем давать деньги заемщику под отрицательную доходность, лучше сохранить их под матрацем. Как же быть?
Надо сделать простое хранение денег менее привлекательным, - считает Грегори Мэнкью. - Как? Есть много способов.
Представьте себе: ФРС выступит с заявлением, что через год ее представитель вынет из шляпы, где лежат шарики с цифрами от 0 до 9, какой-то один. Все купюры, номер которых оканчивается цифрой, указанной на шарике, объявляются недействительными. Следовательно, ожидаемая доходность хранения денег упадет с 0 до -10%».
При таком раскладе будут с радостью одалживать деньги под отрицательную доходность, скажем, в 3%, ведь это лучше отрицательной доходности в 10%.
Воплотятся ли эти революционные проекты в жизнь? Неясно. Реакция населения на предложения теоретиков-экономистов остро-негативная. Так, в комментариях к записям в блоге нередки угрозы «повесить авторов этих нововведений на фонарных столбах», если отрицательные ставки станут реальностью.
Если этот эксперимент окажется удачным, то его могут скопировать и другие центробанки, превратив научную фантастику в повседневную экономическую практику.
Вопросы для обсуждения: 1.Почему дефляцию американцы считают меньшим злом, чем инфляцию?
2. Каким образом снижение учётной ставки стимулирует развитие экономики?
3. Почему американцы выражают недовольство предложением ввести отрицательную процентную ставку?