Кредитная система.
Считается, что понятие кредитная система – понятие более широкое по сравнению с банковской системой, поскольку включает в себя помимо банков, являющихся ее ведущим звеном, банковский, потребительский, коммерческий, государственный, международный кредиты со своими формами отношений и методами кредитования. Когда говорят о кредитной системе, то обычно подразумевают две ее стороны. Одна ее сторона – совокупность кредитных отношений, форм и методов кредитования. Вторая ее сторона – совокупность банков, иных кредитно-финансовых институтов, аккумулирующих временно свободные денежные средства и предоставляющие их в ссуду.
Кредитная система - это совокупность кредитных отношений и организаций, осуществляющих эти отношения. Кредитная система призвана мобилизовать имеющиеся в обществе свободные денежные капиталы и доходы и предоставлять их во временное пользование и за плату хозяйствующим субъектам, населению и государству..
Каждому этапу развития экономики соответствует своя кредитная система, которая должна отвечать реальным потребностям общественного производства.
Кредитные системы делятся на 2 типа:
· сегментированные или кредитные системы англосаксонского типа (США, Великобритания) (существуют в случае установления государством законодательных ограничений на проведение отдельными институтами кредитной системы определенного круга операций);
· универсальные или кредитные системы континентального типа (Франция, Германия, другие страны Европы, характеризуются отсутствием законодательных ограничений на проведение кредитными учреждениями каких-либо операций и наличием развитой системы государственного контроля за деятельностью кредитных институтов).
Основным признаком отнесения кредитной системы к тому или иному типу является запрет или наоборот разрешение коммерческим банкам проводить операции с корпоративными акциями за свой счет, так эти операции обладают повышенным риском по сравнению со ссудными операциями. Результатом этого является степень участия банков в финансировании корпораций.
Следствием этого является разница в институциональном построении кредитной системы.
В странах с развитой рыночной экономикой кредитная система объединяет в себе разные формы кредита и соответственно различный состав кредитных организаций, каждая из которых выполняет свои специфические функции по аккумуляции и распределению денежного капитала. Потому в странах с рыночной экономикой кредитная система имеет многоуровневую структуру. Обычно это трехуровневая система.
Для большинства промышленно развитых стран является типичной система состоящая из трех или четырех ярусов: центральный банк, банковский сектор, страховой сектор, система специализированных небанковских кредитно-финансовые институтов (СКФИ).
Главным звеном кредитной системы являются банковские институты, среди которых роль лидера отводится коммерческим банкам.
По функциональному назначению банки можно подразделить на:
1) эмиссионные;
2) депозитные;
3) коммерческие.
Эмиссионными являются все центральные банки, их классической операцией выступает выпуск наличных денег в обращение. Они не заняты обслуживанием индивидуальных клиентов.
Депозитные банки специализируются на аккумуляции сбережений населения. Депозитная операция (прием вкладов) служит для данных банков основной операцией.
Коммерческие банки заняты всеми операциями, дозволенными банковским законодательством. Коммерческие банки составляют основное ядро второго яруса банковской системы рыночного хозяйства.
По характеру выполняемых операций банки делятся на:
1. универсальные;
2. специализированные.
Универсальные банки являются многофункциональными учреждениями, которые предоставляют своим клиентам полный комплекс финансового обслуживания, включая кредиты, прием депозитов, расчеты и т.п. Этим они и отличаются от специализированных финансовых учреждений, которые обладают ограниченными функциями.
То есть универсальные банки – банки, осуществляющие весь спектр банковских операций (прием вкладов, выдача ссуд, расчетно-кассовое обслуживание и др.). Специализированные банки – банки, осуществляющие только прием депозитов или специализирующиеся на кредитовании определенной сферы экономики, отрасли хозяйствования, группы населения или хозяйствующих субъектов.
К специализированным банковским учреждениям относятся:
· ипотечные банки, специализирующиеся на выдаче долгосрочных ссуд под залог недвижимости – земли и строений;
· внешнеторговые банки, специализирующиеся на финансировании экспортно-импортных операций;
· сберегательные банки, специализирующиеся на выдаче потребительских кредитов и привлечении средств физических лиц;
· инвестиционные банки, специализирующиеся на предоставлении долгосрочных кредитов, активно участвуют на рынке ценных бумаг, выступают гарантами выпуска и погашения ценных бумаг, производят первичное размещение выпущенных ценных бумаг (андеррайтинг);
· инновационные банки специализируются на финансировании разработок новых технологий и др.
Виды банков можно классифицировать и по обслуживаемым ими отраслям. Это могут быть банки многоотраслевые и обслуживающие преимущественно одну из отраслей или подотраслей.
Что касается институтов парабанковской системы (системы СКФИ), то их развитие в различных странах мира определяется национальными особенностями. Эти институты характеризуются большим разнообразием. Наибольшее распространение в рыночной экономике получили кредитные союзы и различного рода инвестиционные фонды.
Специализированные кредитно-финансовые институты, или парабанковские учреждения, отличает ориентация либо на обслуживание определенных типов клиентуры, либо на осуществление в основном одного-двух видов услуг. Их деятельность концентрируется в большинстве своем на обслуживании небольшого сегмента рынка и, как правило, предоставлении специализированных видов кредитно-расчетных и финансовых услуг.
Росту влияния специализированных кредитно-финансовых институтов за рубежом способствуют три основные причины:
· рост доходов населения в развитых странах;
· активное развитие рынка ценных бумаг;
· оказание этими институтами специальных услуг, которые не могут предоставить коммерческие и специализированные банки.
Основные формы деятельности этих институтов на банковском рынке сводятся к аккумуляции сбережений населения, предоставлению кредитов юридическим лицам, муниципальным образованьям и государству через облигационные займы, мобилизации капиталов через все виды акций, а также предоставление ипотечных, потребительских кредитов и кредитной взаимопомощи.
Небанковские кредитно-финансовые институты ведут острую конкурентную борьбу как между собой, так и с коммерческими банками.
Страховые компании конкурируют с пенсионными фондами за привлечение пенсионных средств. Ссудосберегательные ассоциации ведут борьбу со страховыми компаниями в сфере ипотечного кредита и вложений в недвижимость. Финансовые компании соперничают со страховыми компаниями в сфере потребительского кредита. Кроме того, все кредитно-финансовые институты конкурируют с коммерческими и сберегательными банками за привлечение сбережений всех слоев населения.
Теперь, дадим краткую характеристику основным специализированным финансово-кредитным институтам.
Страховые компании. Страховой рынок представляет собой особую сферу денежных отношений, где объектом купли-продажи является «специфический товар» - страховая услуга, формируются предложения и спрос на нее. Особенностью накопления капитала страховых компаний является поступление страховых премий от юридических и физических лиц, размер которых рассчитывается на основе страховых тарифов, или ставок.
Пенсионные фонды – достаточно новое явление на кредитно-банковском рынке, получившее свое развитие после второй мировой войны. Организационно структура пенсионного фонда отличается от структуры иных кредитно-финансовых учреждений тем, что не предусматривает какой-либо формы собственности, а создается при корпорациях, которые и являются их владельцами.
Инвестиционные компании и фонды – новая форма специализированных небанковских институтов, получившая наибольшее развитие в 70-80-е годы в США. Инвестиционные компании путем выпуска собственных акций привлекают денежные средства, которые затем вкладывают в государственные ценные бумаги и ценные бумаги корпораций. Инвестиционные фонды - это основанные на членстве кредитные учреждения, вкладывающие собранные средства в приносящие доход активы. Каждый член инвестиционного фонда имеет пай, представляющий собой бездокументарную, неэмиссионную ценную бумагу.
Ссудосберегательные ассоциации представляют собой кредитные товарищества, созданные для финансирования жилищного строительства. Большинство ассоциаций было организовано после второй мировой войны для содействия расширения строительства жилья.
Финансовые компании – это особый тип специализированных небанковских институтов, действующих в сфере потребительского рынка.
Кредитные союзы представляют собой кооперативные сберегательные институты, организуемые обычно профсоюзами, работодателями или группой физических лиц, объединенных определенными материальными интересами. Это небольшие депозитные учреждения, выдающие кредиты своим собственным членам. Кредитные союзы занимают нишу потребительского кредитования и кредитования венчурного бизнеса.
К специализированным финансово-кредитным институтам относят также и различные благотворительные фонды. Безусловно, приоритет в создании благотворительных фондов принадлежит США, однако в последние годы начали создаваться аналогичные фонды в странах Западной Европы и Японии.
Что же касается российской кредитно-банковской системы, то здесь специализированные небанковские институты занимают незначительное место. Это связано с тем, что:
• реальное развитие в российской экономике получили только страховые негосударственные компании и негосударственные пенсионные фонды;
• однако на них приходится незначительная доля в общей стоимости активов всех кредитно-финансовых институтов России.
Сущность кредита. Функции и законы кредита.
Кредит (от лат. credere, что означает “верить”) – ссудная сделка, заключающаяся в предоставлении кредитором заёмщику под проценты на условиях возвратности в течении обусловленного срока наличных денежных средств или товаров.
Кредит – это сделка ссудного характера между экономическими партнерами, по представлению денег или товаров в долг на условиях срочности, возвратности, платности.
Благодаря кредиту сокращается время на удовлетворение хозяйственных и личных потребностей. Предириятие-заемщик за счет дополнительной стоимости может увеличить свои ресурсы, расширить хозяйство, ускорить достижение производственных целей. Граждане, воспользовавшись кредитом, имеют двойной шанс: либо применить способности и выданные дополнительные ресурсы для расширения своего дела, либо ускорить достижение потребительских целей, получить в свое распоряжение такие вещи, предметы, ценности, которыми они могли бы владеть лишь в будущем.
Конкретной экономической основой, на которой появляются и развиваются кредитные отношения, выступают кругооборот и оборот средств (капитала).
Кругооборот и оборот капитала отличаются непрерывностью. Вместе с тем это не исключает колебаний в его кругообороте и обороте. В процессе движения капитала образуются приливы и отливы денежных средств, колебания потребности в ресурсах и источниках ее покрытия. Аналогичная ситуация возникает и в движении оборотного капитала.
Для того чтобы возможность кредита стала реальностью, нужны определенные условия:
1. кредит становится необходимым в том случае, если происходит совпадение интересов кредитора и заемщика;
2. участники кредитной сделки — кредитор и заемщик — должны выступать как юридически самостоятельные субъекты, материально гарантирующие выполнение обязательств, вытекающих из экономических связей.
Анализ сущности кредита предполагает раскрытие ряда его конкретных характеристик, которые показывают сущность в целом, таких как:
a) структура кредита;
b) стадии движения кредита;
A) структура кредита
Субъекты кредитной сделки всегда выступают как кредитор и заемщик.
Кредитор — сторона кредитных отношений, предоставляющая ссуду. Для того чтобы выдать ссуду, кредитору необходимо располагать определенными средствами.
Заемщик — сторона кредитных отношений, получающая кредит и обязанная возвратить полученную ссуду.
Помимо кредиторов и заемщиков элементом структуры кредитных отношений является объект передачи — то, что передается от кредитора к заемщику и совершает обратный путь от заемщика к кредитору. Объектом передачи выступает ссуженная стоимость. Важной чертой ссуженной стоимости является ее авансирующий характер.
Рассмотренная структура кредита характеризует его целостность. Кредит — это не только кредитор (к примеру, банк), не только заемщик (предприятие) или ссуженная стоимость.
Структура кредита как целого предполагает единство его элементов.