Горизонтальный анализ – это метод оценки динамики изменения и направления (тренда) ключевых показателей финансовой отчетности.
Для примера проведения горизонтального анализ возьмем финансовую отчетность предприятия ОАО КАМАЗ.
Для расчета абсолютного изменения показателей баланса необходимо из значений за рассматриваемый год вычесть значения предыдущего. Относительное изменение отражает процент снижения или увеличения показателей баланса.
Абсолютное изменение нематериальных активов (G9) за 2015 год =D9-C9
Относительное изменение нематериальных активов (J9) за 2015 год = D9/C9
Абсолютное изменение результатов исследований и разработок (G10) за 2015 год =D10-C10
Относительное изменение результатов исследований и разработок (J10) за 2015 год = D10/C10
Абсолютное изменение основных средств (G13)за 2015 год=D13-C13
Относительное изменение основных средств (J13)за 2015 год =D13/C13
Абсолютное изменение доходных вложений в материальные ценности (G14) за 2015 год =D14-C14
Относительное изменение доходных вложения в материальные ценности (J14) за 2015 год =D14/C14
Абсолютное изменение финансовых вложений (G15) за 2015 год =D15-C15
Относительное изменение финансовых вложений (J15) за 2015 год =D15/C15
Абсолютное изменение отложенных налоговых активов (G16) за 2015 год =D16-C16
Относительное изменение отложенных налоговых активов (J 16) за 2015 год = D16/C16
Абсолютное изменение прочих внеоборотных активов (G17) за 2015 год = D17-C17
Относительное изменение прочих внеоборотных активов (J 17) за 2015 год = D17/C17
Абсолютное изменение внеоборотных активов (G18) за 2015 год =D18-C18
Относительное изменение внеоборотных активов (J 18) за 2015 год = D18/C18
После расчета показателей для всех строк бухгалтерского баланса необходимо дать оценку динамике изменения. Так доля нематериальных активов предприятия снижалась каждый год и в итоге за рассматриваемые три года снизилась на -242 522 тыс. руб. (E9-C9), что составило снижение на 72,4% (1-E9/C9).
Результаты исследований и разработок каждый год увеличивались и на конец 2016 года составили 922633 тыс. руб., что составило 474% по отношению к 2014 году ((E10-C10)/C10).
Основные средства ОАО КАМАЗ изменяли не равномерно. Можно отметить общую снижающую тенденцию за три года. На конец 2016 года основные средства уменьшились на -2 280 198 тыс. руб. (E13-C13), что в относительном выражении составило -9% ((E13-C13)/C13).
Доходные вложения в материальные активы имеют положительную тенденцию роста по отношению к 2014 году увеличились на 189 172 тыс. руб. (E14-C14), что в относительном выражении составило +13% ((E14-C14)/C14).
Финансовые вложения увеличивались на протяжении всех периодов, на конец 2016 года 23 558 019 тыс. руб. (E15-C15), что в относительном выражении составило + 914% ((E15-C15)/C15)
Отложенные налоговые активы имели положительную динамику каждый рассматриваемый год. Увеличение было на 1 749 141 тыс. руб. (E16-C16), что составило 67% ((E16-C16)/C16).
Прочие внеоборотные активы увеличивались ежегодно и на конец 2016 года составили + 479 025
тыс. руб. (E17-C17), что в относительном выражении было +9% ((E17-C17)/C17).
Итого внеоборотные активы за три года увеличились на +24 214 563 тыс. руб. (E18-C18), что в относительном выражении составило +66% ((E18-C18)/C18). Наблюдается положительный тренд, за счет роста нематериальных активов, результатов исследований и разработок, доходных вложений в материальные ценности, финансовые вложения, отложенных и прочих внеоборотрных активов. На рисунке ниже показана динамика изменения внероборотных активов.
Выводы
В рассмотренном в статье примере был проведен горизонтальный анализ по балансу предприятия ПАО «КАМАЗ» для внеоборотных активов. Аналогичным образом проводится анализ для других разделов баланса: для оборотных активов, капитала и резервов, долгосрочных и краткосрочных обязательств, а также отчетов: отчета о прибылях и убытках и отчета о движении денежных средств. У рассматриваемого предприятия наблюдается положительный рост внеоборотных активов, что свидетельствует о эффективной управленческой деятельности организации.
Приложение 2