Доклад по защите презентации
— Слайд 1. Титульный лист
— Слайд 2. Для исследования было взято ОАО «Гостиница «Москвич», расположенная в Юго-Восточном административном округе города Москвы (11-я ул. Текстильщиков, дом 1).
Бухгалтерская отчетность предприятия взята из открытых источников (ресурсы интернет).
— Слайд 3. Горизонтальный анализ баланса.
Показал, что
-в целом имущество предприятия уменьшилось существенно (на 5 миллионов 838 тыс. руб. или 25,0%). Это свидетельствует о нестабильности компании предприятия.
-В активе баланса наблюдается рост внеоборотных активов (на 41,8%) и сокращение оборотных активов (на 31,4%). Это тревожный фактор, потому что предприятие еще больше сокращает свою ликвидность;
-В пассиве наиболее капитал увеличивается путем уменьшения отрицательного значения (на 8 миллионов 511 тыс. руб.). Краткосрочные обязательства фактически снизились.
· Слайд 4. Вертикальный анализ баланса
Показал, что:
- оборотные средства составляют 83,5% активов предприятия и снижение
данного показателя произошло из-за снижения дебиторской задолженности.
-Количество основных средств уменьшилось.
-В пассиве баланса показано, что доля краткосрочной задолженности в 1,5 раза превышает величину баланса и снизилась незначительно по сравнению с 2015 годом.
-Так как собственный капитал отсутствует (с минусовым значением), то в данном случае недостаток в собственных средствах немного сократился.
· Слайд 5. ЛИКВИДНОСТЬ ПРЕДПРИЯТИЯ - этот показатель характеризует платежеспособность предприятия по долговым обязательствам, степень покрытия обязательств организации её активами, срок превращения которых в деньги соответствует сроку погашения обязательств.
|
|
Для определения ликвидности баланса нужно сравнить группы актива баланса (которые различаются по степени ликвидности - т.е. скорости превращения актива в денежные средства без потери стоимости):
- Наиболее ликвидные активы (А1) (это деньги в кассе и ценные бумаги);
- Быстро реализуемые активы (А2) (это дебиторская задолженность и депозиты );
- Медленно реализуемые активы (А3) (это готовая продукция, сырье и материалы, незавершенное строительство)
- Труднореализуемые активы (А4) (здания, оборудование, транспорт, земля)
с пассивами баланса (обязательствами), которые тоже группируются по срокам погашения:
- Наиболее срочные обязательства (П1) (кредиторы);
-Краткосрочные пассивы (П2) (кредиты банков и прочие краткосрочные кредиты);
-Долгосрочные пассивы (П3) (долгосрочные обязательства);
-Постоянные пассивы (П4) (постоянные пассивы (собственный капитал)
Баланс считается абсолютно ликвидным, если выполняются все неравенства: А1≥П1; А2≥П2; А3≥П3; А4≤П4.
В ОАО «Гостиница «Москвич» выполняются только неравенства:
(- А2 ≥ П2) Быстро реализуемые активы больше краткосрочных пассивов – что свидетельствует о платежеспособности в недалеком будущем (срок от 3 до 6 месяцев) при условии своевременных расчетов дебиторов и получение средств от продажи товаров (услуг) в кредит.
(А3≥П3) медленно реализуемые активы больше долгосрочных пассивов - что характеризует будущую платежеспособность предприятия при своевременном поступлении денежных средств за реализованные товары (услуги).
|
|
Это состояние характеризуется как "нарушенная ликвидность".
При этом не выполняется неравенство А4≤П4, что говорит о текущей неликвидности баланса.
Справочно:
Невыполнение неравенств А1≥П1 и А4≤П4 говорит о том, что платежеспособность низкая и в будущем может быть хуже.
· Слайд 6.
Коэффициент общей ликвидности за 2015 год составляет 0,06. За 2016 год - 0,27. Вывод: Кол у предприятия имеется высокий финансовый риск, оно не в состоянии стабильно оплачивать текущие счета. Хотя в 2016 году по сравнению с 2015 годом имеется положительная динамика
· Слайд 7.
Коэффициент срочной ликвидности в 2015 году – 0,23 и в 2016 году – 0,23.
Вывод: ( КЛср) Коэффициент срочной ликвидности меньше 1, значит высоко- и быстро ликвидных активов недостаточно для полного погашения текущих долгов в течение непродолжительного времени
· Слайд 8. Коэффициент абсолютной (мгновенной) ликвидности (Кабс). НОРМА ОТ 0,2 до 0,5
В 2015 году - 0,009. В 2016 году = 0,03. Коэффициент меньше нормативного значения. Вывод: Денежных средств недостаточно для покрытия текущих обязательств. В 2016 году наблюдается положительная динамика по сравнению с 2015 годом.
· Слайд 9. Чистый оборотный капитал.
Это разница между краткосрочными активами предприятия и краткосрочными пассивами (обязательствами) этого же предприятия.
Вывод: ЧОБ – меньше 0. Возможность предприятия отвечать за погашение краткосрочных обязательств отсутствует.
· Слайд 10. ОБОРАЧИВАЕМОСТЬ ОБОРОТННЫХ СРЕДСТВ ( денежных средств, запасов товаров, производственных запасов, дебиторской задолженности) отражает скорость преобразования оборотного капитала в денежные средства в течение отчетного периода. Этот коэффициент входит в группу показателей деловой активности и показывает интенсивность использования ресурсов предприятия.
|
|
ФОРМУЛА ПО БАЛАНСУ:
срока 2110 (из формы 2 «Отчет о прибылях и убытках»)
(это приложение к балансу)
________________________________
0,5 х (строка 1200 баланса на начало года + строка 1200 баланса на конец года)
Расчеты:
2015 год: 67805/0,5 х (6141 + 21337) =4,9
2016 год: 71933/0,5 х (21337+14622) = 4,0
Для ОАО «Гостиница «Москвич» коэффициент оборачиваемости оборотных активов равен: 4,9 оборота в 2015 году и 4,0 оборота в 2016 году. Снижение оборачиваемости оборотных активов ведет к росту потребности в финансовых ресурсах. В условиях отсутствия доступа к дешевым финансовым ресурсам это приведет к увеличению финансовых расходов организации.
· Слайд 11 ОБОРАЧИВАЕМОСТЬ КАПИТАЛА - отражает скорость преобразования оборотного капитала в денежные средства в течение отчетного периода. Этот коэффициент также входит в группу показателей деловой активности и показывает интенсивность использования ресурсов предприятия.
ФОМУЛА ПО БАЛАНСУ:
Стр. 2110 (выручка)
формы 2 «Отчет о прибылях и убытках»
(это приложение к балансу)
_____________________________________________________
0,5 * (стр. 1300 баланса (Капитал и резервы) начало периода + стр. 1300 баланса (Капитал и резервы) конец периода)
Расчеты:
2015 год: 99242/0,5 х (12 862 +12717) =1,36
2016 год: 67805/0,5 х (12 717 +9206) =6,1
Для ОАО «Гостиница «Москвич» коэффициент оборачиваемости капитала в 2015 году был равен 1,36, а в 2016 году – 6,1. В 2015 году капитал оборачивался 1 раз, а в 2016 году - 6 раз.
В 2015 году собственный капитал недостаточно эффективно использовался. В 2016 году возросла выручка от продаж за счет использования заемных средств. В долгосрочной перспективе это может подорвать финансовую устойчивость и независимость предприятия от внешних источников финансирования.
· Слайд 12. ПОКАЗАТЕЛИ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ.
- Уровень рентабельности производственных фондов - этот показатель характеризует размер прибыли, приходящийся на 1 рубль производственных фондов (эффективность использования производственных фондов)
ФОРМУЛА: