Далее необходимо рассмотреть финансирование данного проекта. Рассматривая соотношение собственных и заемных средств, следует отметить, что для финансирования данного проекта используются только заемные средства (кредит банка), так как предприятие находится в сложной финансовой ситуации, связанной с отсутствием собственных денежных средств.
Для начала производства углекислоты в 2009 году необходимы заемные средства в размере 523500 евро или 18323 тыс. руб. Эти средства направляются на приобретение углекислотной станции.
Кредит планируется возвратить к 2012 году после достижения устойчивого финансового положения предприятия.
Расчет возврата кредита по годам представлен в табл. 7.
Курс евро при расчетах -35 руб.
9. Финансовый план
Разработка финансовых планов является важной составной частью внутрифирменного планирования, а также одним из основных средств контактов с внешней средой: поставщиками, потребителями, инвесторами.
Цель финансового плана – определить эффективность предлагаемого бизнеса, вида деятельности.
Рассмотрим состав планируемых финансовых показателей деятельности ООО «Яр-Диоксид» по производству углекислоты на планируемый период и форму их представления (типовые документы) с целью улучшения финансовой деятельности предприятия и привлечения инвесторов.
План движения финансовых средств покажет, как будет формироваться и изменяться прибыль, и, по существу, является прогнозом финансовых результатов.
Необходимо определить, насколько выгодным является использование оборудования «CarbonyX-Aurora».
В качестве основного показателя эффективности принята прибыль хозяйства от реализации третьим лицам полученной углекислоты (сжиженной, сухой лед), а также срок возврата вложенных средств.
Таблица 8
Цены на продукцию
| Параметр | Значение |
| инфляция (% в мес.) | 1,5 |
| оптовая цена на сжиженную СО2 (руб. за тонну) | 4 500 |
| цена на СО2 в баллонах (руб. за тонну) | |
| цена на сух. лёд (руб. за тонну) | |
| увеличение стоимости СО2 в теч. года (в % в мес) | 1,5 |
Исследования рынка показали, что цена за 1 тонну углекислоты зависит от вида в котором она находиться. Так, например, жидкая углекислота в бочке стоит от 2417 до 6208. Средняя цена 4500 рублей за тонну без НДС.
Стоимость углекислоты расфасованной в баллоны по 25 кг колеблется в пределах от 74 до 117 рублей за баллон. Т.е. средняя цена 1 тонны составит 8000 рублей за одну тонну, без НДС.
Стоимость углекислоты в виде сухого льда очень сильно зависит от времени года и колеблется от 4442 до 25167. Средняя цена 18000 рублей за одну тонну без НДС.
Имея данные о планах производства и средней рыночной цены за определенный вид продукта, мы можем высчитать объем реализации продукции за год.
При этом учтем увеличение стоимости продукции и ресурсов по годам (табл. 9).
Таблица 9
Увеличение стоимости ресурсов
| Показатель | Значение |
| Увеличение стоимости электроэнергии в течении года (в % мес.) | 3,6 |
| Увеличение стоимости топлива в течении года (в % в мес.) | 3,0 |
| Увеличение стоимости воды в течении года (в % в мес.) | 7,3 |
| Повышение заработной платы работникам (в % на 1 чел) | 1,8 |
| Увеличение стоимости МЭА в течении года (в % в месяц) | 1,5 |
При расчетах учтен штат работников 13 чел., средняя заработная плата штатного работника – 5 тыс. руб. в месяц.
Расчет финансовых показателей производится с учетом упрощенной системы налогообложения. Фирма платит единый налог в размере 6%.
Определим финансовые результаты эксплуатации углекислотной станции в расчете по годам (табл. 10 – 12).
Таблица 6
Годовая программа выпуска
| программа выпуска на год | янв | фев | мар | апр | май | июн | июл | авг | сен | окт | нояб | дек | за год | |
| бочки | % | 70,0 | ||||||||||||
| тонны | 2436,0 | |||||||||||||
| баллоны | % | 30,0 | ||||||||||||
| тонны | 1044,0 | |||||||||||||
| сухой лёд | % | 0,0 | ||||||||||||
| тонны | ||||||||||||||
| месяцы |
Таблица 10
План движения финансовых средств за 1 год работы станции
| май | июн | июл | авг | сент | окт | нояб | дек | за год | ||||
| бочки | выпуск (тонн) | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | |||
| 2 3 | цена за тонну (руб) | 4 500,0 | 4 567,5 | 4 636,0 | 4 705,6 | 4 776,1 | 4 847,8 | 4 920,5 | 4994,3 | |||
| сумма: | 913 500,0 | 927202,5 | 941 110,5 | 955227,2 | 969 555,6 | 984 098,9 | 998 860,4 | 1 013 843,3 | 7 703 398,5 | |||
| баллоны | выпуск (тонн) | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | |||
| цена за тонну (руб) | 8 000,0 | 8 120,0 | 8241,8 | 8 365,4 | 8 741,9 | 9310,1 | 10 101,5 | 10 556,0 | ||||
| сумма: | 696 000,0 | 706440,0 | 717036,6 | 727 792J | 760 542,8 | 809 978,1 | 878 826,2 | 918373,4 | 6214989,2 | |||
| сухой лёд | выпуск (тонн) | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | |||
| цена за тонну (руб) | 18000,0 | 18 270,0 | 18 544,1 | 18 822,2 | 19 104,5 | 20 346,3 | 22 279,2 | 24 173,0 | ||||
| сумма: | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | |||
| валовая выручка | 1 609 500,0 | 1 633 642,5 | 1 658 147,1 | 1 683 019,3 | 1 730 098,4 | 1 794 077,0 | 1877686,6 | 1932216,7 | 13918387,8 | |||
| единый налог (6%) | 96570,0 | 98 018,6 | 99488,8 | 100 981,2 | 103 805,9 | 107644,6 | 112 661,2 | 115 933,0 | 835 103,3 | |||
| прибыль | 1 512 930,0 | 1 535 624,0 | 1 558 6583 | 1 582 038,2 | 1 626 292,5 | 1 686 432,4 | 1 765 025,4 | 1 816 283,7 | 13 083 284,5 | |||
| затраты | расход эл. энегрии | 108 750,0 | 112665,0 | 116720,9 | 120 922,9 | 125 276,1 | 129 786,1 | 134 458,4 | 139 298,9 | 987 878,2 | ||
| расход топлива | 142 100,0 | 146 363,0 | 150753,9 | 155 276,5 | 159934,8 | 164 732,8 | 169 674,8 | 174765,1 | 1 263 601,0 | |||
| расход воды | 299,9 | 321,7 | 345,2 | 370,4 | 397,5 | 426,5 | 457,6 | 491,0 | 3 109,9 | |||
| расход МЭА | 5 220,0 | 5 298,3 | 5 377,8 | 5 458,4 | 5 540,3 | 5 623,4 | 5 707,8 | 5 793,4 | 44 019,4 | |||
| з\п штатного перс. | 65 000,0 | 66 170,0 | 67361,1 | 68 573,6 | 69 807,9 | 71 064,4 | 72 343,6 | 73 645,8 | 553 966,3 | |||
| налоги на з\п | 9 100,0 | 9 263,8 | 9 430,5 | 9 600,3 | 9 773,1 | 9 949,0 | 10 128,1 | 10310,4 | 77 555,3 | |||
| затраты | 330469,9 | 340 081,8 | 349 989,5 | 360202,1 | 370729,7 | 381 582,3 | 392 770,3 | 404304,5 | 2930130,1 | |||
| прибыль без учета кредитов | 1 182 460,1 | 1 195 542,1 | 1 208 668,9 | 1 221 836,0 | 1 255 562,8 | 1 304 850,1 | 1 372 255,2 | 1 411 979,2 | 10 153 154,4 | |||
| выплаты по кредиту | 1 096 906,0 | 1 084 839,4 | 1 072 772,4 | 1 057 678,3 | 1 045611,4 | 1 033 544,4 | 1018 450,3 | 1 006 383,4 | 8416185,4 | |||
| чистая прибыль | 85 554,2 | 110702,8 | 135 896,5 | 164 157,7 | 209951,4 | 271 305,7 | 353 804,9 | 405 595,8 | 1 736 969,0 | |||
| месяцы | ||||||||||||
Таблица 11
План движения финансовых средств за 2 год работы станции
| янв | фев | мар | апр | май | июн | июл | авг | сен | окг | нояб | дек | за год | ||||||||||||||||||||
| бочки | выпуск (тонн) | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | |||||||||||||||||||
| цена за тонну (руб) | 5 069,2 | 5 145,3 | 5 222,4 | 5 300,8 | 5 380,3 | 5461,0 | 5 542,9 | 5 626,0 | 5 710,4 | 5 796,1 | 5 883,0 | 5 971,3 | ||||||||||||||||||||
| сумма: | 1 029 051,0 | 1044486,7 | 1060 154,0 | 1 076056,4 | 1 092 197,2 | 1108 580,2 | 1125208,9 | 7 142 087,0 | 1 159218,3 | 1 176606,6 | 1194255,7 | 1 212 169,5 | 13 420 071,4 | |||||||||||||||||||
| баллоны | выпуск (тонн) | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | |||||||||||||||||||
| цена за тонну (руб) | 10714,4 | 10875,1 | 11 038,2 | 11203,8 | 1 1 707,9 | 12 469,0 | 13 528,8 | 14 137,6 | 14 349,7 | 14 564,9 | 14 783,4 | 15005,1 | ||||||||||||||||||||
| сумма: | 932 149,0 | 946 131,2 | 960323,2 | 974 728,0 | 1 018 590,8 | / 084 799,2 | 1 177007,1 | 7 229 972,5 | / 248 422,1 | 1267148,4 | 1286155,6 | 1305447,9 | 13430875,1 | |||||||||||||||||||
| сухой лед | выпуск (тонн) | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | |||||||||||||||||||
| цена за тонну (руб) | 24 535,6 | 24 903,6 | 25 277,2 | 25 656,3 | 26 041,2 | 27 733,8 | 30 368,6 | 32 949,9 | 33444,1 | 33 945,8 | 34 455,0 | 34971,8 | ||||||||||||||||||||
| сумма: | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | |||||||||||||||||||
| валовая выручка | 1 961 200,0 | 1 990 618,0 | 2 020 477,2 | 2050784,4 | 2110788,0 | 2 193 379,4 | 2302216,0 | 2372059,5 | 2407640,3 | 2 443 755,0 | 2480411,3 | 2517617,4 | 26850946,5 | |||||||||||||||||||
| единый налог (6%) | 117672,0 | 119437,1 | 121 228,6 | 123 047,1 | 126 647,3 | 131 602,8 | 138 133,0 | 142323,6 | 144458,4 | 146 625,3 | 148824,7 | 151 057,0 | 1 611 056,8 | |||||||||||||||||||
| прибыль | 1 843 528,0 | 1 871 180,9 | 1 899 248,6 | 1 927 737,3 | 1 984 140,7 | 2 061 776,6 | 2 164 083,0 | 2 229735,9 | 2263181,9 | 2 297 129,7 | 2 331 586,6 | 2 366 560,4 | 25 239 889,7 | |||||||||||||||||||
| затраты | расход эл.энегрии | 144313,6 | 149 508,9 | 154891,2 | 160467,3 | 166244,1 | 172 228,9 | 178 429,2 | 184852,6 | 191 507,3 | 198401,6 | 205 544,0 | 212943,6 | 2 119332,4 | ||||||||||||||||||
| расход топлива | 180 008,0 | 185 408,3 | 190 970,5 | 196 699,6 | 202 600,6 | 208 678,6 | 214 939,0 | 221 387,2 | 228 028,8 | 234 869,6 | 241 915,7 | 249 173,2 | 2 554 679,3 | |||||||||||||||||||
| расход воды | 526,9 | 565,3 | 606,6 | 650,9 | 698,4 | 749,4 | 804,1 | 862,8 | 925,8 | 993,4 | 1 065,9 | 1 143,7 | 9 593,3 | |||||||||||||||||||
| расход МЭА | 5 298,3 | 5 377,8 | 5 458,4 | 5 540,3 | 5 623,4 | 5 707,8 | 5 793,4 | 5 880,3 | 5 968,5 | 6 058,0 | 6 148,9 | 6241,1 | 69 096,3 | |||||||||||||||||||
| з\п штатного перс. | 66 170,0 | 67361,1 | 68 573,6 | 69 807,9 | 71 064,4 | 72 343,6 | 73 645,8 | 74971,4 | 76 320,9 | 77 694,7 | 79 093,2 | 80516,8 | 877 563,2 | |||||||||||||||||||
| налоги на з\п | 9 263,8 | 9430,5 | 9 600,3 | 9773,1 | 9 949,0 | 10 128,1 | 10310,4 | 10496,0 | 10 684,9 | 10877,3 | 11073,0 | 11272,4 | 122 858,8 | |||||||||||||||||||
| затраты | 405580,6 | 417651,9 | 430100,7 | 442 939,2 | 456 180,0 | 469836,4 | 483 921,8 | 498 450,3 | 513 436,2 | 528894,5 | 544840,8 | 561 290,8 | 5 753 123,2 | |||||||||||||||||||
| прибыль без учета кредитов | 1 437 947,3 | 1 453 529,0 | 1 469 147,9 | 1 484 798,2 | 1 527 960,7 | 1 591 940,2 | 1 680 161,2 | 1 731 285,6 | 1 749 745,7 | 1 768 235,1 | 1 786 745,9 | 1 805 269,6 | 19 486 766,4 | |||||||||||||||||||
| выплаты по кредиту | 994316,8 | 979 222,3 | 967 155,7 | 955 088,8 | 921 830,7 | 909 763,8 | 897 697,2 | 882 602,7 | 870536,1 | 858 469,2 | 62 699,7 | 62 699,7 | 9 362 082,5 | |||||||||||||||||||
| чистая прибыль | 443 630,6 | 474 306,7 | 501 992,2 | 529 709,4 | 606 130,0 | 682 176,4 | 782464,1 | 848 682,9 | 879 209,6 | 909 766,0 | 1 724 046,2 | 1 742 569,9 | 10 124 684,0 | |||||||||||||||||||
| месяцы | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| Таблица 12 План движения финансовых средств за 3 год работы станции) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| янв | фев | мар | апр | май | июн | июл | авг | сен | окт | нояб | дек | За год | ||||||||||||||||||||
| бочки | выпуск (тонн) | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | 203,0 | |||||||||||||||||||
| цена за тонну (руб) | 6 060,8 | 6 151,8 | 6244,0 | 6 337,7 | 6 432,8 | 6 529,3 | 6 627,2 | 6 726,6 | 6 827,5 | 6 929,9 | 7 033,9 | 7 139,4 | ||||||||||||||||||||
| сумма: | 1230352,0 | / 248 807,3 | 1267539,4 | 1286552,5 | / 305 850,8 | / 325 438,6 | 1345320,2 | / 365 500,0 | 1 385 982,5 | 1 406 772,2 | 1427873,8 | 1 449 291,9 | 16045281,2 | |||||||||||||||||||
| баллоны | выпуск (тонн) | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | 87,0 | |||||||||||||||||||
| цена за тонну (руб) | 15 230,2 | 15458,7 | 15690,6 | 15925,9 | 16 642,6 | 17 724,4 | 19 230,9 | 20 096,3 | 20 397,8 | 20 703,7 | 21 014,3 | 21 329,5 | ||||||||||||||||||||
| сумма: | 1325029,7 | 1 344 905,1 | 1365078,7 | 1 385 554,9 | 1447904,8 | 1 542 018,6 | 1 673 090,2 | 1748379,3 | 1 774 605,0 | 1 801 224,1 | 1828242,4 | 1855666,1 | 19 091 698,8 | |||||||||||||||||||
| сухой | выпуск (тонн) | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | |||||||||||||||||||
| лед | цена за тонну (руб) | 35 496,4 | 36 028,8 | 36 569,3 | 37117,8 | 37 674,6 | 40 123,4 | 43935,1 | 47 669,6 | 48 384,7 | 49110,4 | 49 847,1 | 50 594,8 | |||||||||||||||||||
| сумма: | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | 0,0 | |||||||||||||||||||
| валовая выручка | 2555381,7 | 2593712,4 | 2 632 618,1 | 2 672 07,4 | 2 753755,7 | 2867457,2 | 3 018410,4 | 3 113879,3 | 3160587,4 | 3207996,3 | 3 256 116,2 | 3304957,9 | 35 136 980,0 | |||||||||||||||||||
| единый налог (6%) | 153322,9 | 155622,7 | 157957,1 | 160326,4 | 165225,3 | 172047,4 | 178104,6 | 186832,8 | 189 635,2 | 192479,8 | 195367,0 | 198297,5 | 2108218,8 | |||||||||||||||||||
| прибыль | 2 402 058,8 | 2 438 089,7 | 2 474 661,0 | 2 511 781,0 | 2 588 5303 | 2 695 409,8 | г 837 305,8 | 2 927 046,5 | 2 970 952,2 | 3 015 516,5 | 3 060 749,2 | 3 106 660,5 | 33 028 761,2 | |||||||||||||||||||
| затраты | расход эл.энегрии | 212943,6 | 220 609,6 | 228 551,5 | 236 779,4 | 245 303,4 | 254 134,4 | 263 283,2 | 272 761,4 | 282 580,8 | 292 753,7 | 303 292,9 | 314211,4 | 3 127 205,3 | ||||||||||||||||||
| расход топлива | 256 648,4 | 264 347,9 | 272 278,3 | 280 446,6 | 288 860,0 | 297 525,8 | 306451,6 | 315645,2 | 325 1 14,5 | 334 868,0 | 344 914,0 | 355 261,4 | 3642361,8 | |||||||||||||||||||
| расход воды | 1 227,2 | 1 316,8 | 1 412,9 | 1 516,0 | 1 626,7 | 1 745,5 | 1 872,9 | 2 009,6 | 2 156,3 | 2313,7 | 2 482,6 | 2 663,9 | 22 344,1 | |||||||||||||||||||
| расход МЭА | 6 334,7 | 6 429,8 | 6 526,2 | 6 624,1 | 6 723,5 | 6 824,3 | 6 926,7 | 7 030,6 | 7 136,0 | 7 243,1 | 7351,7 | 7 462,0 | 82 612,7 | |||||||||||||||||||
| з\п штатного перс. | 80516,8 | 81 966,1 | 83 441,5 | 84 943,5 | 86 472,5 | 88 029,0 | 89613,5 | 91 226,5 | 92 868,6 | 94 540,2 | 96 242,0 | 97 974,3 | 1 067 834,5 | |||||||||||||||||||
| налоги на з\п | 11272,4 | 1 1 475,3 | 11681,8 | 11 892,1 | 12 106,1 | 12 324,1 | 12 545,9 | 12771,7 | 13 001,6 | 13 235,6 | 13 473,9 | 13 716,4 | 149 496,8 | |||||||||||||||||||
| затраты | 568943,1 | 586 145,4 | 603 892,3 | 622201,7 | 641 092,3 | 660583,0 | 650 693,8 | 707 445,0 | 722857,9 | 744 954,3 | 767 757,0 | 797 289,4 | 8 091 855,2 | |||||||||||||||||||
| прибыль без уч кредитов | 1 833 115,7 | 1 851 9443 | 1 870 768,8 | 1 889 579,2 | 1 947 438,0 | 2 034 826,8 | 2 156 612,0 | 2 225 601,5 | 2 248 0943 | 2 270 562,1 | 2 292 992,2 | 2315371,1 | 24 936 906,0 | |||||||||||||||||||
| выплаты по кредиту | 59 672,2 | 59 672,2 | 59 672,2 | 38481,1 | 38481,1 | 38481,1 | 35 454,0 | 35 454,0 | 35 454,0 | 32 426,5 | 32 426,5 | 32 426,5 | 498 101,1 | |||||||||||||||||||
| чистая прибыль | 1 773 443,5 | 1 792272,1 | 1811096,6 | 1 851 098,1 | 1 908 956,9 | 1 996 345,7 | 2 121 158,1 | 2 190 147,6 | 2212640,4 | 2238135,7 | 2 260 565,7 | 2 282 944,6 | 24 438 804,9 | |||||||||||||||||||
Таблица 7
Расчет возврата кредита
| год | ||||||||||
| месяц | май | июн | июл | авг | сент | окт | нояб | дек | за год | |
| сумма | евро | 31340,17 | 30995,41 | 30650,64 | 30219,38 | 29874,61 | 29529,84 | 29098,58 | 28 753,81 | 240 462,44 |
| руб | 1 096 905,95 | 1 084 839,35 | 1 072 772,40 | 1 057 678,30 | 1045611,35 | 1 033 544,40 | 1 018 450,30 | 1 006 383,35 | 8416185,40 |
| год | ||||||||||||||
| месяц | янв | фев | мар | апр | май | июн | июл | авг | сен | окт | нояб | дек | за год | |
| сумма | евро | 28409,05 | 27977,78 | 27 633,02 | 27288,25 | 26338,02 | 25 993,25 | 25 648,49 | 25217,22 | 24872,46 | 24527,69 | 1 791,42 | 1 791,42 | 267488,07 |
| руб | 994316,75 | 979 222,30 | 967 155,70 | 955 088,75 | 921 830,70 | 909 763,75 | 897697,15 | 882 602,70 | 870 536,10 | 858469,15 | 62 699,70 | 62 699,70 | 9 362 082,45 |
| год | ||||||||||||||
| месяц | янв | фев | мар | апр | май | июн | июл | авг | сен | окт | нояб | дек | за год | |
| сумма | евро | 1 704,92 | 1 704,92 | 1 704, 92 | 1 099,46 | 1 099,46 | 1 099,46 | 1 012,97 | 1 012, 97 | 1 012,97 | 926,47 | 926,47 | 926,47 | 14231,46 |
| руб | 59 672,20 | 59 672,20 | 59 672,20 | 38481,10 | 38481,10 | 38481,10 | 35 453,95 | 35 453,95 | 35 453,95 | 32 426,45 | 32 426,45 | 32 426,45 | 498 101,10 |
| год | ||||||
| месяц | янв | фев | мар | за год | итого: | |
| сумма | евро | 868,81 | 446,89 | 14,42 | 1 330,12 | 523 512,09 |
| руб | 30 408,35 | 15641,15 | 504,70 | 46 554,20 | 18322923,15 |
Таким образом, в результате освоения нового производства ООО «Яр-Диоксид» сможет получить чистую прибыль после выплаты кредитов:
- за первый год работы станции - 1737 тыс. руб.;
- за второй год работы станции -10124,7 тыс.руб.;
- за третий год работы станции – 24438,8 тыс.руб.
Всего за три года реализации проекта фирма получит общую прибыль в сумме 36,3 млн. руб.
Рентабельность продаж составит:
- за первый год работы станции - 12,5%;
- за второй год работы станции – 37,7%;
- за третий год работы станции – 69,6%.
Далее необходимо произвести оценку эффективности проекта в целом. Для этого рассчитываются следующие показатели:
1. Срок окупаемости – один из наиболее часто применяемых показателей для анализа инвестиционных проектов.
Таким образом, определив объемы реализации и виды затрат, можно определить срок окупаемости станции.
Ток = (10153154 + 19486766,4) / 18322923
По приблизительным расчетам, учитывая затраты на производство по Волго-Вятскому региону России, срок окупаемости станции составил 2 года.
2. Коэффициент эффективности представляет собой отношение суммы прибыли к величине стартовых инвестиций.
Э = (10153154 + 19486766,4+24936906) / 18322923 = 2,98
В рассматриваемом проекте на 1 руб. вложенных средств приходится почти 3 руб. прибыли, что характеризует высокую эффективность и прибыльность представленного вида деятельности.
3. Определение чистой дисконтированной стоимости (ЧДС).
Данный метод предусматривает дисконтирование денежных потоков с целью определения эффективности инвестиций при ставке дисконтирования r = 9%.
Расчет коэффициент дисконтирования (Кд) для трех лет определяется по формуле:
Кд = 1/(1+r)n, (1)
где r – ставка дисконта (0,09);
n – номер года.
для первого года: Кд = 1/(1+0,09)1=0,9174;
для второго года: Кд = 1/(1+0,09)2=0,8417;
для третьего года: Кд = 1/(1+0,09)3=0,7722.
Для бизнес-плана расчет ЧДС представлен в таблице 13.
Таблица 13
Расчет ЧДС для проекта (тыс. руб.)
| Год | Коэффициент дисконтирования | Реальный вариант развития | ||
| Прибыль | Дисконтированная прибыль | ЧДС | ||
| -18322,9 | -18322,9 | -18322,9 | ||
| 0,9174 | 1737,0 | 1593,5 | -16729,4 | |
| 0,8417 | 10124,7 | 8521,4 | -8208,0 | |
| 0,7722 | 24438,8 | 18871,8 | 10663,8 |
Положительная величина ЧДС – 10663,8 тыс.р. для варианта развития проекта говорит о его эффективности. Расчет потока чистых денежных поступлений говорит об эффективности проекта, то есть члены денежного потока являются положительными величинами.
Выводы и предложения
На основании проведенных расчетов, можно сделать следующие выводы:
1. Основные проблемы ООО «Яр-Диоксид» состоят в отсутствие инвестиций для расширения новых производственных мощностей, низкий уровень маркетинговых исследований, неопределённость целей и направлений развития предприятия.
2. Одним из вариантов решения проблем видится поиск и привлечение дополнительных заемных средств для погашения срочных долгов, разработка новой сбытовой политики. В перспективе фирма стремиться освоить рынок по переработке сбросных дымовых газов котельной.
3. Целью предложенного бизнес-плана развития фирмы является привлечение заемных средств банка на сумму 18323 тыс.р. для кредитования части затрат на покупку комплекса оборудования по переработке сбросных дымовых газов котельной.
4. Комплекс углекислотной станции является наиболее современным решением по переработке сбросных дымовых газов. Оборудование комплекса позволит производить стратегический сырьевой продукт, пользующийся постоянным спросом на рынке, сократить потерю ценного газа и направить его на нужды производства.
5. Рентабельность продаж за первый год реализации плана составит 12,5%, срок окупаемость проекта – 2 года, коэффициент эффективности – 2,98.
Исходя из проведенных расчетов и на основе прогнозов развития ситуации, в работе предложены способы решения текущих задач ООО «Яр-Диоксид», выявить перспективы развития предприятия. Показатели эффективности проекта по приобретению комплекса оборудования по переработке сбросных дымовых газов котельной, а также отсутствие на рынке сбыта аналогичной продукции позволяет сделать вывод о ее перспективности.
Список литературы
1. Афитов Э.А. Планирование на предприятии: Учеб. Пособие. – Мн.: Выш. шк., 2001. – 285 с.
2. Бизнес-план. Как развернуть собственное дело. Э.А.Уткин, А.И.Кочеткова. – М.: АКАЛИС, 2004. – 209 с.
3. Бизнес-план. Методические материалы. / Под ред. Н.А.Колесниковой. – М.: Финансы и статистика, 2000- 256 с.
4. Бизнес-план – инструмент предпринимательского менеджмента / Сост. В.М. Мишин. – М.: ЦНИИИЭИ, 2003. – 33 с.
5. Бизнес-планирование: Учебник/ Под ред. В.М.Попова и С.И.Ляпунова.-М: Финансы и статистика, 2001.- 672 с.
6. Буров В.В. Бизнес-план. Методика составления. – М.: Изд-во ЦИПКК АП, 2000. – 88с.
7. Буров В.П., Ломакин А.Л., Морошкин В.А. Бизнес-план фирмы. Теория и практика.- М.: Ассоциация авторов и издателей «Тандем», Издательство «Экмос», 2000.-176 с.
8. Горохов М.Ю. Малеев В.В. Бизнес-планирование и инвестиционный анализ. – М.: «Филинъ», 2002. – 208с.
9. Леонтьев С.В., Ткаченко П.Н. Типовая методика разработки бизнес-планов.–М.: ЮНИТИ, 2002.–478 с.
10. Палих А.С. Бизнес-план. – М.: «Ось-89», 2000. – 96с.
11. Сборник Бизнес-планов: Современная практика и документация. Отечественный и зарубежный опыт/ Под ред. В.М. Попова — М.: Финансы и статистика, 2005. - 336 с.
12. А.А., Стрикленд А. Дж. Стратегический менеджмент. Искусство разработки и реализации стратегии: Учебник для вузов/Пер, с англ./Под. ред. Зайцева Л.Г., Соколовой М.И. — М: Банки и биржи, ЮНИТИ, 2003. — 576 с.