Понятие и процедуры банкротства
В соответствии с законом РФ "О несостоятельности (банкротстве)" (статья 2) под несостоятельностью понимается признанная арбитражным судом или объявленная должником неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей при условии их неисполнения в течение трех месяцев (далее банкротство).
Виды банкротства:
Реальное банкротство. Данный вид характеризуется неспособностью предприятия восстановить свою платежеспособность в силу реальных потерь собственного и заемного капитала. Высокий уровень потерь капитала, повышение доли кредиторской задолженности обуславливают невозможность ведения хозяйственной деятельности, вследствие чего она объявляется арбитражным судом несостоятельной в соответствии с законом о банкротстве.
Временное (условное) банкротство, характеризуется таким состоянием неплатежеспособности организации, которое связано с большими объемами дебиторской задолженности и запасов готовой продукции. Такой вид банкротства предприятия при антикризисном управлении с использованием инструментария санирования не приводит к его ликвидации. В условиях проведения арбитражных процедур административного и внешнего управления появляется реальная возможность восстановить платежеспособность предприятия, переориентировать производство с учетом требований рынка и обеспечить в перспективе его устойчивое развитие.
Преднамеренное (умышленное) банкротство, связано с преднамеренным созданием руководителями и владельцами предприятия состояния его неплатежеспособности, нанесением ему экономического вреда (хищение средств предприятия различными способами) в личных интересах и в интересах иных лиц. Выявленные арбитражными управляющими факты преднамеренного банкротства передаются в суд для привлечения виновных к уголовному преследованию.
Фиктивное банкротство — это ложное объявление предприятием о своей неплатежеспособности с целью введения в заблуждение кредиторов для получения от них льгот по уплате финансовых обязательств, либо для погашения долгов фирмы неконкурентоспособной продукцией. Виновные в ложном объявлении предприятия неплатежеспособным, в утаивании активов для погашения кредиторской задолженности преследуются в уголовном порядке по представлению арбитражных управляющих.
При рассмотрении дела о банкротстве должника — юридического лица применяются следующие процедуры банкротства:
наблюдение – проводит временный управляющий;
финансовое оздоровление – проводит административный управляющий;
внешнее управление – проводит внешний управляющий;
конкурсное производство – проводит конкурсный управляющий.;
мировое соглашение.
Цель проведения процедур банкротства – вернуть кредиторам долги и при наличии возможности создать необходимые предпосылки для продолжения деятельности организации.
Восстановление платежеспособности происходит, с одной стороны, за счет реализации части имущества предприятия-должника, с другой - путем проведения соответствующих организационно-технических экономических мероприятий.
При санации (оздоровлении) предприятию на конкурсной основе оказывается финансовая помощь собственником предприятия, кредиторами и другими лицами. При этом главным является составление надлежащего бизнес-плана, представляющего собой стратегию предприятия по восстановлению платежеспособности и эффективной деятельности.
В условиях кризисного состояния преследуются следующие цели и задачи бизнес-плана:
· обоснование предполагаемого бизнеса и оценка результатов за определенный период времени;
· бизнес-план как документ-компас, направленный на выявление действий и направлений по управлению бизнесом;
· как средство для получения необходимых инвестиций;
· как реклама для бизнеса;
· как инструмент для управления бизнесом.
Методики прогнозирования банкротства предприятия
Финансовая устойчивость организации по своей экономической сущности заключается в обеспеченности ее запасов и затрат источниками их финансирования.
Абсолютная устойчивость возможна при условии:
З <Ес+ М.
Нормальная устойчивость:
З = Ес+ М.
Неустойчивость:
З = Ес+ М + Иº,
где: Ес – собственные оборотные средства
М – кредиты и займы
Иº- источники, ослабляющие финансовую надежность (временно свободные собственные средства и прочие заемные средства).
Кризисное финансовое состояние:
З > Ес+ М+ Иº.