Рисунок №1
Задание №2: На основе данных формы №2 проанализировать и оценить динамику рентабельности основных видов деятельности организации. Рассчитать показатели рентабельности продаж, расходов по основной деятельности (затрат на производство и продажу продукции а также затраты на один рубль реализованной продукции (затратоемкость продукции). Определить влияние изменения рентабельности продаж и уровня ее затратоемкости на изменение рентабельности затрат (расходов по основной деятельности), используя приемы факторного анализа. Составить выводы.
| Таблица №10 | |||||
| Динамика показателей рентабельности основной деятельности | |||||
| № | Наименование показателя | Код строки | За предыдущий год | За отчетный год | Изменение (+, -) |
| Выручка (нетто) | 107 381 | 125 976 | 18 595 | ||
| Себестоимость проданной продукции | -93 724 | -107 364 | -13 640 | ||
| Коммерческие расходы | -3 501 | -5 197 | -1 696 | ||
| Управленческие расходы | |||||
| Полная себестоимость проданной продукции | п. 4 + п. 3+п. 2 | -97 225 | -112 561 | -15 336 | |
| Прибыль от продаж | 10 156 | 13 415 | 3 259 | ||
| Рентабельность продаж (реализованной продукции), % | п. 6: п. 1 | 9,5 | 10,6 | 1,1 | |
| Рентабельность расходов по основной деятельности, % | п. 6 / п. 5 | -10 | -12 | -2 | |
| Затраты на 1 руб. реализованной продукции, руб. | п. 5 / п. 6 | -11 | -9 |
| Таблица №11 | |||||
| Факторный анализ рентабельности по основной деятельности | |||||
| № | Наименование показателя | Код строки | За предыдущий год | За отчетный год | Изменение (+, -) |
| Исходные данные | |||||
| Выручка от реализации | 107 381 | 125 976 | 18 595 | ||
| Полная себестоимость | п. 5 Таблица №11 | -97 225 | -112 561 | -15 336 | |
| Прибыль от продаж | 10 156 | 13 415 | 3 259 | ||
| Обобщающий показатель | |||||
| Рентабельность от продаж | п. 3 / п. 1 | 9,5 | 10,6 | 1,1 | |
| Факторы | |||||
| Рентабельность расходов по основной деятельности | п. 3 / п. 2 | -10 | -12 | -2 | |
| Затраты на 1 рубль реалзованной продукци | п. 2 / п. 3 | -11 | -9 | ||
| Влияние факторов | |||||
| Рентабельность продаж | X | X | X | ||
| Затраты на 1 рубль реалзованной продукци | X | X | X |
Факторный анализ рентабельности продаж способом цепных подстановок
Влияние изменения выручки от продаж на рентабельность продаж:
Факторный анализ затрат на 1 рубль реализованной продукции способом цепных подстановок
Вывод: Таким образом, можно сделать вывод о том, что показатель рентабельность продаж и показатель затрат на 1 рубль реализованной продукции на конец отчетного года повысились по сравнению с показателем рентабельности продаж и затратами на 1 рубль реализованной продукции на начало года на 1,1% или на 2 рубля. Это произошло в связи с ростом выручки на 13,3% или на 7 рублей, а также снижением себестоимости на 10,8% или на 4 рубля и снижением коммерческих расходов на 1,4% или на 1 рубль на конец отчетного периода по сравнению на начало отчетного периода.
Задание №3: На основе данных формы №3 организации требуется оценить величину, состав и движение добавочного капитала, изменение доли добавочного капитала в общей величине собственного капитала. Сделать выводы.
| Таблица №15 | ||||||||
| Анализ изменения величины добавочного капитала | ||||||||
| № | Показатели | Код строки | Предыдущий год | Отчетный год | Изменение (+, -) | Темп роста, % | ||
| Величина добавочного капитала на конец года, предшествующего анализируемому | 010 080 | 41 330 | 36 130 | -5 200 | ||||
| Результат переоценки объектов основных средств | 030 091 | -1 928 | 1 928 | |||||
| Величина добавочного капитала на начало года | п. 1 + п. 2 | 39 402 | 36 130 | -3 272 | ||||
| Результат от перерасчета иностранных валют | 050 101 | -120 | -120 | |||||
| Прочие | 054 103 | -3 272 | -346 | 2 926 | ||||
| Величина добавочного капитала на конец года | п. 3 + п. 4+п. 5 | 36 130 | 35 664 | -466 | ||||
| Величина собственного капитала на конец года | Итого 3 раздел форма №1 | 40 558 | 45 526 | 4 968 | ||||
| Доля добавочного капитала в общей величине собственного капитала, % | п. 7/ 3 раздел баланса | 89,1 | 78,3 | -11 | ||||
Вывод: Доля добавочного капитала в общей величине собственного капитала снизилась на 11% в связи с ростом величины собственного капитала на конец года за отчетный период по сравнению с величиной собственного капитала на конец года за предыдущий период на 4 968 тысяч рублей или на 112%. Величина добавочного капитала на конец года за отчетный период снизилась по сравнению с величиной добавочного капитала на конец года за предыдущий период на 466 тысяч рублей. Это связано с уменьшением части средств добавочного капитала в размере 120 тысяч рублей, направленных на увеличение уставного капитала, либо на погашение убытка выявленного по результатам работы организации за год.
Задание №4: На основе данных формы №4 требуется проанализировать движение денежных средств организации по финансовой деятельности. Рассчитать величину притока (оттока) денежных средств в динамике. Оценить динамику поступления и расхода денежных средств. Составить выводы.
| Таблица №20 | ||||||
| Анализ движения средств по финансовой деятельности | ||||||
| № | Показатели | Код строки | Предыдущий год | Отчетный год | Изменение (+, -) | Темп роста, % |
| Поступление денежных средств всего в том числе | 112 027 | 61 913 | -50 114 | |||
| 1.1 | от займов и кредитов, предоставленных другими организациями | 69 005 | 36 017 | -32 988 | ||
| 1.2 | с депозитного счета | 2 721 | 1 556 | -1 165 | ||
| 1.3 | выручка от продажи ценных бумаг и иных финансовых вложений | 40 249 | 24 289 | -15 960 | ||
| 1.4 | проценты | -1 | ||||
| Направлено денежных средств всего в том числе | -37 771 | -54 904 | -17 133 | |||
| 2.1 | на погашение кредитов и займов | -9 010 | -26 576 | -17 566 | ||
| 2.2 | на приобретение ценных бумаг и иных финансовых вложений | -25 699 | -26 778 | -1 079 | ||
| 2.3 | на депозитный счет | -3 062 | -1 550 | 1 512 | ||
| Чистые денежные средства от финансовой деятельности | 149 798 | 116 817 | -32 981 |
Вывод: Проанализировав движение денежных средств от финансовой деятельности можно сказать о том, что чистые денежные средства от финансовой деятельности организации за отчетный год снизились на 32 981 тысяч рублей по сравнению с предыдущим годом. Темп роста составил 78%. Это связано с тем, что снижается общая сумма поступления денежных средств от финансовой деятельности за отчетный период по сравнению за предыдущий период на 50 114 тысяч рублей, темп роста составляет 55%. А также снижается общая сумма направленных средств за отчетный период по сравнению с предыдущим периодом на 17 133 тысячи рублей.
Задание №5: На основе данных форм №5 проанализировать состояние и движение основных средств организации. Рассчитать коэффициенты обновления, выбытия износа, удельный вес активной части в общей величине основных средств. Оценить прогрессивность структуры основных средств. Оценить эффективность использования основных средств, сравнив их относительный прирост выручки от продаж (или прибыли). Составить выводы.
| Таблица №23 | |||||||||||||||
| Анализ динамики и структуры основных средств | |||||||||||||||
| № | Показатели | Код строки | На начало года | Посту-пило | Выбыло | На конец года | Отклонения | ||||||||
| Тыс. руб. | Удельный вес, % | Тыс. руб. | Удельный вес, % | Тыс. руб. | Удельный вес, % | ||||||||||
| Основные средства всего в том числе | 159 158 | 6 304 | 1 674 | 163 788 | 4 630 | ||||||||||
| 1.1 | Здания | 30 960 | 19,5 | 1 554 | 32 378 | 19,8 | 1 418 | 0,3 | |||||||
| 1.2 | Сооружения | 12 509 | 7,9 | 12 948 | 7,9 | 0,0 | |||||||||
| 1.3 | Машины и оборудование | 113 768 | 71,5 | 4 049 | 1 304 | 116 513 | 71,1 | 2 745 | -0,3 | ||||||
| 1.4 | Транспортные средства | 0,3 | 0,4 | 0,1 | |||||||||||
| 1.5 | Производ-ственный и хозяйствен-ный инвентарь | 1 132 | 0,7 | 1 125 | 0,7 | -7 | 0,0 | ||||||||
| 1.6 | Другие виды основных средств | 0,1 | 0,1 | 0,0 | |||||||||||
| Активная часть основных средств | п. 1.3+п. 1.4+п. 1.5 | 115 559 | 118 316 | 2 757 | |||||||||||
| Амортизация основных средств | 114 058 | 116 862 | 2 804 | ||||||||||||
| Удельный вес активной части основных средств в их величине, % | п. 3 / п. 1*100% | 72,6 | 72,2 | -0,4 | |||||||||||
| Коэффициент износа, % | Амортизация / Первон.ст-сть | 0,72 | 0,71 | -0,01 | |||||||||||
| Коэффициент поступления, % | Поступило / Остаток на конец года | 0,04 | |||||||||||||
| Коэффициент выбытия, % | Выбыло / Остаток на начало года | 0,01 | |||||||||||||
Для оценки эффективности использования основных средств используются следующие показатели:
Фондоотдача:
Фондоемкость:
Фондорентабельность:
Вывод: Таким образом, можно сказать, что эффективность использования основных средств на конец года повысилась на 6% по сравнению на начало года. Фондоотдача выросла на 0,3% на конец года по сравнению на начало года за счет понижения доли активной части основных средств на конец года по равнению на начало года на 0,04%.
Задание №6: На основе данных форм №1 за отчетный период требуется оценить уровень финансовой устойчивости организации. Рассчитать относительные коэффициенты автономии, заемных средств, финансовой устойчивости, финансирования, коэффициент долга, маневренности. Сравнить полученные значения коэффициентов с оптимальными значениями, оценить их динамику. Составить выводы.
| Таблица №30 | |||||||||
| Анализ финансовой устойчивости | |||||||||
| № | Показатели | Код строки | Оптимальное значение | На начало года | На конец года | Отклонение | |||
| Исходные данные | |||||||||
| Собственный капитал в том числе | X | 40 558 | 45 526 | 4 968 | |||||
| 1.1 | Уставный капитал | X | 16 062 | 16 182 | |||||
| 1.2 | Добавочный капитал | X | 36 130 | 35 664 | -466 | ||||
| 1.3 | Резервный капитал | X | |||||||
| 1.4 | Нераспределенная прибыль (убыток) | X | -11 786 | -6 705 | 5 081 | ||||
| Долгосрочные обязательства всего в том числе | X | 28 029 | 28 449 | ||||||
| 2.1 | Займы и кредиты | X | 9 888 | 10 791 | |||||
| 2.2 | Отложенные налоговые обязательства | X | |||||||
| 2.3 | Прочие долгосрочные обязательства | X | 17 791 | 16 928 | -863 | ||||
| Краткосрочные обязательства всего в том числе | X | 31 676 | 34 647 | 2 971 | |||||
| 3.1 | Займы и кредиты | X | 7 063 | 8 683 | 1 620 | ||||
| 3.2 | Кредиторская задолженность | X | 23 047 | 23 401 | |||||
| 3.3 | Задолженность участникам по выплате доходов | X | |||||||
| 3.4 | Доходы будущих периодов | X | |||||||
| 3.5 | Резервы предстоящих расходов | X | 1 137 | 2 163 | 1 026 | ||||
| 3.6 | Прочие краткосрочные обязательства | X | -146 | ||||||
| Валюта баланса | X | 100 263 | 108 622 | 8 359 | |||||
| Внеоборотные активы всего, в том числе | X | 65 963 | 71 906 | 5 943 | |||||
| 5.1 | Нематериальные активы | X | -35 | ||||||
| 5.2 | Основные средства | X | 45 100 | 46 926 | 1 826 | ||||
| 5.3 | Незавершенное строительство | X | 14 190 | 15 814 | 1 624 | ||||
| 5.4 | НИОКР | X | 1 937 | 3 188 | 1 251 | ||||
| 5.5 | Доходные вложения в материальные ценности | X | -31 | ||||||
| 5.6 | Долгосрочные финансовые вложения | X | 4 566 | 5 228 | |||||
| 5.7 | Прочие внеоборотные активы | X | |||||||
| Аналитические коэффициенты | |||||||||
| Коэффициент автономии, % | СК / Валюта баланса | 0,50 | 0,40 | 0,42 | 0,01 | ||||
| Коэффициент заемных средств | ЗС / Валюта баланса | меньше 0,4 | 0,40 | 0,39 | -0,01 | ||||
| Коэффициент финансовой устойчивости | СК+ДО / Валюта баланса | от 0,4 до 0,6 | 0,68 | 0,68 | 0,00 | ||||
| Коэффициент финансирования | СК/ЗК | 1,50 | 0,68 | 0,72 | 0,04 | ||||
| Коэффициент долга | ЗК/СК | не выше 1,5 | 0,42 | 0,43 | 0,01 | ||||
| Коэффициент маневренности собственного капитала | =СК-ВА/ОА | от 0,1 до 0,5 | -0,74 | -0,77 | -0,03 | ||||
Вывод: Таким образом, можно сказать, что коэффициент автономии приближен к оптимальному значению, что указывает на приближении организации к финансовой независимости от заемных средств. Коэффициент финансирования вырос на конец года на 0,04% по сравнению с началом года, но коэффициент ниже оптимального значения говорит о том, что основная часть деятельности финансируется за счет заемного капитала. Динамика коэффициента долга свидетельствует о достаточной финансовой устойчивости организации, так как этот коэффициент значительно меньше оптимального значения. Коэффициент маневренности собственного капитала на конец года выше оптимального значения, что говорит о том, что финансовое состояние предприятия лучше по сравнению с началом года.
Используемая литература
1. Донцова, Л.В., Анализ финансовой отчетности [Текст]: учебное пособие / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова – М.: Дело и сервис, 2008. – 368 с.
2. Донцова, Л.В., Анализ финансовой отчетности [Текст]: практикум/ Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова – М.: ИКЦ Дело и Сервис, 2008. – 144 с.
3. Любушин, Н.П. Анализ финансового состояния организации [Текст]: учеб. пособие/ Н.П. Любушкин. – М.: Эксмо, 2007. – 256 с.
4. Мельник, М.В. Финансовый анализ: система показателей и методика проведения [Текст]: учебное пособие / М.В. Мельник, В.В. Бердников. – М.: Экономистъ, 2006 – 420 с.