Расчет показателей ликвидности

Расчет финансово-хозяйственных показателей

Деятельности предприятия

Расчет финансово-хозяйственных показателей деятельности предприятия выполнен на основании бухгалтерского баланса (Приложение 1). Бухгалтерский баланс состоит из двух частей – актива баланса и пассива баланса.

Актив баланса предприятия позволяет дать общую оценку имущества и выделить в составе имущества внеоборотные активы (I раздел актива баланса) и оборотные активы (II раздел актива баланса).

Поступление, приобретение, создание имущества предприятия осуществляется за счет собственных и привлеченных средств, характеристика которых показана в пассиве баланса предприятия. Источниками собственных средств предприятия являются: уставный капитал, добавочный капитал (как следствие переоценки основных фондов), резервный капитал, фонд социальной сферы, целевые финансирования и поступления, нераспределенная прибыль отчетного года и прошлых лет (III раздел пассива баланса).

Важнейший показатель, рассчитываемый на основании данных бухгалтерского баланса и характеризующий соотношение активов и пассивов предприятия, – величина собственных оборотных средств (СОС).

Величина собственных оборотных средств определяется как разность между суммой источников оборотных средств (собственного капитала) и величиной, которая была направлена на формирование иммобилизованного имущества.

СОС = СК + ДО – ВНА, (1)

где СК – собственный капитал (итого по разделу III), ДО – долгосрочные обязательства (итого по разделу IV), ВНА – внеоборотные активы (итого по разделу I).

Расчет собственных оборотных средств предприятия представлен в табл. 1.

Таблица 1.

Расчет суммы собственных оборотных средств

Наличие у предприятия СОС является необходимым условием успешной работы предприятия. Они могут быть использованы для приобретения материально-производственных запасов, поддержания незавершенного производства. Отсутствие собственных средств вынуждает предприятие обращаться к заемным источникам.

Расчет показателей ликвидности

Оценка ликвидности предприятия производится по данным бухгалтерского баланса на основе характеристики ликвидности активов. Степень ликвидности активов зависит от скорости превращения последних в денежную наличность.

Ликвидность определяется отношением ликвидных средств предприятия к его текущим обязательствам (ТО), которые рассчитываются исходя из данных V раздела баланса как сумма заемных средств и кредиторской задолженности отдельно на начало и на конец года.

Расчет суммы текущих обязательств предприятия представлен в табл. 2.

Таблица 2.

Расчет суммы текущих обязательств

Различают 3 показателя ликвидности:

- Коэффициент абсолютной ликвидности (К_а.л.) определяется как отношение наиболее ликвидных активов к сумме текущих обязательств предприятия. В состав наиболее ликвидных активов входят денежные средства и денежные эквиваленты:

К_а.л.= , (2)

где ДС – денежные средства и денежные эквиваленты, ТО – текущие обязательства.

Он показывает, какую часть краткосрочной задолженности может погасить организация в ближайшее время за счет денежных средств и денежных эквивалентов. Нормативное значение для данного коэффициента находится в пределах от 0,1 до 0,4.

- Коэффициент быстрой ликвидности (К_б.л.) рассчитывается как отношение наиболее ликвидных и быстрореализуемых активов – дебиторской задолженности к сумме текущих обязательств организации:

К_б.л.= , (3)

где ДЗ – дебиторская задолженность, ТО – текущие обязательства.

Он показывает, какая часть краткосрочных обязательств организации может быть погашена за счет денежных средств и денежных эквивалентов и поступлений по расчетам с дебиторами. Нормативное значение для данного коэффициента принимается равным 1.

- Коэффициент текущей ликвидности (К_т.л.) равен частному от деления всех текущих (оборотных) активов организации к сумме текущих обязательств:

К_т.л.= , (4)

где ОБА – оборотные активы организации (итого по разделу II Актива баланса), ТО – текущие обязательства.

Он показывает, какую часть текущих обязательств по кредитам и расчетам можно погасить, используя все оборотные активы. Нормативное значение для данного коэффициента принимается равным 2.

Расчет данных коэффициентов представлен ниже.

1. Коэффициент абсолютной ликвидности:

К^нач_а.л.= = =

К^конец_а.л.= = =

Коэффициент абсолютной ликвидности на начало года составлял ____. Это означает, что на начало отчетного периода организация располагала достаточным количеством денежных средств для оплаты ____% своих краткосрочных обязательств. К концу отчетного года значение коэффициента составило ____, следовательно организация может оплатить ____% своих краткосрочных обязательств за счет наиболее ликвидных активов – денежных средств.

2. Коэффициент быстрой ликвидности:

К^нач_б.л.= = =

К^конец_б.л.= = =

Нормативное значение коэффициента быстрой ликвидности принимается равным 1. Это означает, что величина дебиторской задолженности должна полностью покрывать текущие обязательства организации. Как видно из расчетов, на начало и конец отчетного периода значение коэффициента составило ____ и ____ соответственно. Дебиторская задолженность покрывала текущие обязательства предприятия в начале года на ____%, в конце года – на ____%

3. Коэффициент текущей ликвидности:

К^нач_т.л.= = =

К^конец_т.л.= = =

На начало года предприятие имело возможность погасить ____% текущих обязательств по кредитам и расчетам, используя все оборотные активы, на конец года – ____% текущих обязательств.

Показатели ликвидности организации представлены в табл. 3.

Таблица 3

Показатели ликвидности организации