Анализ собственных средств

Структурный анализ

Доля УК в общей величине СС банка показывает степень формирования СС за счет акционерного капитала. Удельный вес УК в общем объеме СС падает, однако, не намного. Так как УК банка изменился за последние 2 года, можно сделать вывод, что снижение его доли в СС происходит из-за роста СС за счет других составляющих. Таким образом, данная доля прибыли свидетельствует об устойчивом состоянии банка. Так же, снижение данного показателя говорит о поиске (развития существующих) банком источников увеличения собственных средств банка.

Собственный капитал банка имеют структуру, приведенную в Приложении №6. Наибольшую долю во всех рассматриваемых периодах имеют уставный капитал (от 34 до 25%), в абсолютном выражении размер уставного капитала меняется лишь за последние 2 года. Вторая по значимости доля - фонды из прибыли банка, они снижаются с 25 до 16%, хотя в относительном выражении их размер увеличивается. Изменение доли уставного капитала в собственном капитале связано с изменением размера, как отдельных составляющих собственного капитала банка, так и размера суммы собственного капитала. Собственный капитал увеличились за рассматриваемый период времени с 5049421 тыс. рублей до 10172197 тыс. рублей, т.е. на 50,19%.

Доля прибыли в структуре собственного капитала растет 14 до 34%. Это происходит как за счет увеличения абсолютного значения этого показателя, так и за счет опережения темпа прироста прибыли над темпами прироста собственного капитала банка. Доля доходов будущих периодов (ДБП) снижается.

Анализ динамики собственных средств

Пассив банка АКБ «МБРР» (ОАО) включает собственные средства и обязательства банка. Доля собственных средств в пассивах имеет тенденцию к снижению и на 01.01.08 составила 5,7%. Собственные средства (капитал) банка является стабильным источником обеспечивающим платежеспособность банка, обеспечивающим покрытие кредитных рисков.

Анализируя динамику собственных средств банка можно прийти к выводу, что наблюдается тенденция роста общего объема СС за счет капитализации прибыли. Темп роста за 2006 г. по сравнению с 2005 г. составил 143,88%, а за 2007 г. по сравнению с 2006 г. 141,50%.

В целом рост СС является положительной тенденцией, говорит о расширении источников для проведения активных операций. Однако увеличение данного показателя носит и негативный характер, т.к. оно происходит в основном за счет роста резервов банка и может быть связано с повышенными рисками банковской деятельности (кредитным риском, процентным риском). В целом резервы выросли на 42,30% за 2006 г. и на 24,39% за 2007 г. В основном, данная тенденция наблюдается в связи с ростом РВП по кредитам частным лицам, РВП по расчетам с дебиторами и РВП под кредиты и прочие размещенные средства корпоративным клиентам.

Коэффициентный анализ

Таблица 5

Таблица 6

Коэффициент соотношения СС и валюты баланса можно рассматривать, как соотношение СС и Пассива и как соотношение СС и Актива. Отношение рассчитанных собственных средств-брутто к валюте баланса на 01.01.2008 составляет 0,073, что является весьма низким значением. Данное отношение снизилось за три квартал на 0,3%, при этом абсолютное значение валюты баланса выросло, как и размер собственных средств, превысив первоначальное значение. Коэффициент показывает уровень обеспечения всех обязательств банка его СС, значит в 2005 г за счет СС обеспечивалось 7,6% обязательств, за 2006 г. – 7,6%, а в 2007 г. – 7,3%. Т.о., снижается возможность банка в случае банкротства вовремя и в полной мере отвечать по своим обязательствам. Однако, как уже было сказано выше, наблюдается тенденция роста общего объема СС, следовательно, растет и пассив банка, но более быстрыми темпами, чем СС. Значит, пассив увеличивается в основном из-за роста обязательств. В итоге, можно прийти к выводу о неэффективности управления данным показателем. Таким образом, можно говорить о том, что АКБ «МБРР» (ОАО) для расширения своей деятельности привлекает средства, увеличивая как собственные средства, так и обязательства. При чем, темпы роста обязательств превышают темпы роста собственных средств.

Отношение собственных средств к доходным активам в целом за рассматриваемый период имеет понижательную тенденцию с 9,1 до 8,2%. Это произошло, прежде всего, в связи с увеличением размера доходных активов. Следовательно, можно сказать о положительной тенденции данного показателя.

Отношение собственных средств к кредитам выданным снизилось за два года с 0,198 до 0,15. Такая динамика объясняется ростом собственных средств и суммарным размером выданных кредитов на 147% за рассматриваемый период.

Коэффициенты соотношения СС и привлеченных и СС и заемных средств банка характеризуют размер СС, приходящегося на рубль всех привлеченных/заемных средств банка, и показывает степень обеспечения (покрытия) привлеченных/заемных ресурсов СС банка. Таким образом, можно сделать вывод о том, что в 2005 г за счет СС обеспечивалось 10,5% ПС, за 2006 г. – 9,7%, а в 2007 г. – 8,9%. Данные показатели нецелесообразно оценивать в динамике, а тенденцию роста ПС и не значительный рост ЗС можно оценить как положительную.

Отношение собственных средств к привлеченным и обязательствам снижается, хотя и так находилось на низком уровне. Это связано с увеличением размера привлекаемых банком средств извне, что так же отражает увеличение риска операций, совершаемых банком.

Коэффициент рентабельности УК и собственного капитала (этот показатель также называют показателем эффективности использования капитала) предназначен для оценки нормы прибыли на УК и СС и отражает эффективность использования средств банка. Норматив данного показателя для РФ 3-30%. Как видно из таблицы, оценивая данные коэффициенты по прибыли до налогообложения, рентабельность УК банка находится на уровне 50-150%, а рентабельность собственного капитала составляет лишь 15-30% и оба показателя имеют повышательную тенденцию. Рост данного коэффициента обусловлено ростом прибыли до налогообложения за исследуемые периоды. Для российских банков данный показатель является не очень важным, т.к. отсутствует открытая конъюнктура рынка, и имеет только сравнительно-оценочную ценность.

Рассмотрев все показатели, можно сделать вывод о том, в настоящее время доля собственных средств (как в пассивах, так и по отношению к привлеченным средствам) низка. Банк расширяет свою деятельность, значительно увеличивая свои обязательства и активно размещая привлеченные и заемные средства в доходные активы. Как результат происходит рост размера прибыли, но при этом возрастает и рискованность операций банка.