Вертикальный анализ бухгалтерского баланса

Вертикальный анализ баланса предполагает оценку структуру бухгалтерского баланса в виде относительных величин. При вертикальном анализе статьи отчетности приводятся в процентах к его итогу.

Соответствующие расчеты представлены в таблице 1.

Таблица 1 – Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ООО «Лента»

На основе результатов расчетов, представленных в таблице 1, проанализируем, как изменились показатели структуры бухгалтерского баланса.

Удельный вес внеоборотных активов составлял: на 01.01.2016 – 60,78%, на 31.12.2016 – 68,60%, на 31.12.2017 – 69,63%, на 31.12.2018 – 62,39%. Таким образом, в течение рассматриваемого периода этот показатель увеличился на 1,61 процентных пунктов. Соответственно, удельный вес оборотных активов снизился на аналогичное число процентных пунктов (на 01.01.2016 этот показатель составлял 39,22%, на 31.12.2016 – 31,40%, на 31.12.2017 – 30,37%, на 31.12.2018 – 37,61%). По приведенным данным можно сделать вывод, что имущество компании представлено преимущественно внеоборотными активами. При этом можно сделать вывод, что существенных изменений в уровне мобильности активов не наблюдалось.

Характеризуя изменения в структуре внеоборотных активов, можно отметить следующее: удельный вес нематериальных активов не изменился; основных средств – увеличился с 52,12% до 57,21%, т.е. на 5,09 процентных пунктов; долгосрочных финансовых вложений – снизился с 0,71% до 0,10%, т.е. на 0,61 процентных пунктов; отложенных налоговых активов – снизился с 0,34% до 0,07%, т.е. на 0,27 процентных пунктов; прочих внеоборотных активов – снизился с 7,60% до 5,00%, т.е. на 2,6 процентных пунктов. По приведенным данным можно сделать вывод, что наибольшую роль в составе внеоборотных активов компании играют основные средства. При этом увеличение удельного веса основных средств свидетельствует о том, что значение данного вида активов в имуществе компании растет, что при прочих равных условиях позволяет сделать вывод о повышении производственных возможностей компании.

Аналогично анализируем состояние и изменение структуры оборотных активов компании. Удельный вес запасов увеличился с 14,77% до 17,13%, т.е. на 2,36 процентных пунктов; налога на добавленную стоимость по приобретенным ценностям – снизился с 0,92% до 0,63%, т.е. на 0,29 процентных пунктов; краткосрочной дебиторской задолженности – снизился с 10,28% до 6,41%, т.е. на 3,87 процентных пунктов; краткосрочных финансовых вложений – не изменился; денежных средств – увеличился с 13,24% до 13,44%, т.е. на 0,20 процентных пунктов. По приведенным данным можно сделать вывод, что наибольшую роль в составе оборотных активов компании играют запасы. При этом следует позитивно охарактеризовать снижение удельного веса дебиторской задолженности в структуре активов компании. Дело в том, что дебиторская задолженность – это средства, отвлеченные в активные расчеты. Этими средствами компания не может свободно пользоваться, пока дебиторы не погасят свои долги. Следовательно, снижение зависимости ООО «Лента» от дебиторов может улучшить его финансовое состояние.

В соответствии с основным нормативом финансовой устойчивости, не менее 50% имущества компании должно быть сформировано за счет собственных источников. В течение анализируемого периода данный норматив не выполнялся ни на одну отчетную дату. Следовательно, на протяжении анализируемого периода компания пребывала в состоянии финансовой неустойчивости.

Характеризуя изменения в структуре собственного капитала, можно отметить следующее: удельный вес уставного капитала снизился с 0,75% до 0,51%, т.е. на 0,24 процентных пунктов; добавочного капитала – увеличился с 8,52% до 8,89%, т.е. на 0,37 процентных пунктов; нераспределенной прибыли – увеличился с 10,99% до 12,95%, т.е. на 1,96 процентных пунктов. Положительно следует охарактеризовать повышение роли нераспределенной прибыли в структуре собственного капитала.

Характеризуя изменения в структуре заемного капитала, целесообразно изучить изменения в удельных весах, занимаемых в пассиве его следующими элементами. Например, удельный вес долгосрочных кредитов увеличился с 41,76% до 44,49%, т.е. на 2,73 процентных пунктов; краткосрочных кредитов – увеличился с 6,41% до 8,35%, т.е. на 1,94 процентных пунктов; кредиторской задолженности – снизился с 29,09% до 22,22%, т.е. на 6,87 процентных пунктов. В итоге зависимость ООО «Лента» от заемного капитала снизилась, что положительно характеризует изменения, произошедшие в финансовом состоянии.

Таким образом, проведенный вертикальный анализ ООО «Лента» позволил сделать вывод о наличии ряда проблем в финансовом состоянии данной компании. Выявить степень их негативного влияния призван последующий анализ.