Перспективным направлением улучшения финансового состояния ООО «Мэри» является ликвидация дебиторской задолженности.
Для того, чтобы сократить величину дебиторской задолженности в оборотных средствах руководству ООО «Мэри» рекомендуется воспользоваться наличием факторинговых услуг. Факторинг – это прямая продажа дебиторской задолженности банку или финансовой компании. Покупатель берет на себя все кредитные риски и риски по востребованию денежных средств. Доходы, получаемые продавцом, равны номинальной стоимости дебиторской задолженности минус комиссионные, которые на 2-4% выше, чем процентная ставка заемщику. Стоимость соглашения факторинга включает комиссионные покупателя дебиторской задолженности по определению кредитоспособности, процент на неоплаченный остаток авансовых денежных средств и скидки с номинальной суммы дебиторской задолженности (последние имеют место при высоком кредитном риске).
Допустим, что руководству ООО «Мэри» будет выдана суда в размере 90% дебиторской задолженности под 14% годовых; комиссионные – 1,5% дебиторской задолженности.
Проценты за кредит составят: 36314 * 0,90 * 0,14 = 4575,6 тыс. руб.
сумма на уплату комиссионных: 0,015 * 36314 = 544,7 тыс. руб.
В оборот ООО «Мэри» поступят дополнительные средства в размере 90% от 36314 тыс. руб., то есть 32682,6 тыс. руб. Данные расчеты приведены в таблице 5.
Таблица 5 - Возможный вариант продажи дебиторской задолженности, необходимой в связи с отсутствием денежных средств в ООО «Мэри», (тыс. руб.)
| Показатели | Сумма, тыс.руб. |
| 1. Получаемая сумма средств в оборот организации | 32682,6 |
| 2. Сумма платы за получаемые средства | |
| а) проценты за кредит | 4575,6 |
| б) комиссионные | 544,7 |
| 3. Экономия на безнадежной дебиторской задолженности | - |
| 4. Итого дополнительные средства в обороте (стр. 1 + стр.3) | 32682,6 |
| 5. Итого цена кредита (факторинга) (стр. 2а + 2б) | 5120,3 |
| 6. Реальный уровень процента (стр. 5 / стр. 4 * 100), % | 15,7 |
Данные таблицы 5 свидетельствуют о том, что при использовании факторинга ООО «Мэри» может получить на расчетный счет 32682,6 тыс.руб. Однако реальный уровень процента окажется выше договорного на 1,7%, а от неполучения всей суммы дебиторской задолженности в организации недополучат 3631,4 тыс. руб. (36314 – 32682,6). Но, тем не менее, следует рассмотреть возможность использования получения денежных средств.
Итак, в ООО «Мэри» на ближайшую перспективу для укрепления финансового положения организации было предложено оптимизировать дебиторскую задолженность и улучшить использование объектов основных средств.
В результате сдачи в аренду, а также продажи неиспользуемых объектов основных средств и использования факторинга прибыль в организации возрастет на 33902,9 тыс.руб. (260,3 + 960,0 + 32682,6). Рассмотрим, как изменятся значения финансовых коэффициентов, которые не соответствуют нормативам, при применении названных резервов:
1) коэффициент абсолютной ликвидности составит:
К А Л 2016 = (1028 + 8500 + 33902,9) / (73728 – 0) = 0,589
2) коэффициент автономии составит:
К АВ 2016 = (113873 + 33902,9) / 201867 = 0,732
3) коэффициент маневренности:
К М 2016 = (113873 + 14266 + 0 – 120668 + 33902,9) / (113873 + 33902,9)= 0,280.
Таблица 6 - Оценка возможных путей улучшения платежеспособности и финансовой устойчивости
| Показатели | Нормативы | Годы | Отклонения | |
| 2016 (проект) | ||||
| 1. Коэффициент абсолютной ликвидности | 0,2-0,5 | 0,129 | 0,589 | +0,460 |
| 2. Коэффициент автономии | > 0,7 | 0,564 | 0,732 | +0,168 |
| 3. Коэффициент маневренности | 0,2-0,5 | 0,066 | 0,280 | +0,214 |
Рассчитанное значение коэффициента абсолютной ликвидности выше фактического на 0,460. Проектные значения коэффициента автономии выше показателей 2015 г. на 0,168, а маневренности – на 0,214. Они полностью удовлетворяет требованиям стандартов. Поэтому, предложенные мероприятия позволят ООО «Мэри» повысить устойчивость и улучшить свою платежеспособность, следовательно, руководству организации необходимо в дальнейшем использовать рекомендуемые мер по выведению ее из кризиса.
Выводы по главе
В сложившихся условиях для ООО «Мэри» главной задачей является повышение ликвидности и рост платежеспособности и финансовой устойчивости. ООО «Мэри» в настоящее время финансово зависит от внешних источников финансирования. Таким образом, в данных условиях повышение финансовой устойчивости, т.е. обеспечить гарантированность предприятием выполнения своих обязательств.
Перспективными направлениями улучшения финансового состояния ООО «Мэри» являются сдача в аренду свободных складских помещений, ликвидация дебиторской задолженности и продажа неиспользуемых и устаревших объектов основных средств, что позволит получить 171501,4 тыс.руб.
Рассчитанные значения коэффициента абсолютной ликвидности, автономии и маневренности буду значительно выше фактических, хотя и не полностью удовлетворят требованиям нормативов. Таким образом, предложенные меры по укреплению финансового состояния позволят ООО «Мэри» существенно повысить устойчивость и улучшить свою платежеспособность.
Заключение
В рыночных условиях залогом выживаемости и основой стабильного положения организации служит его платежеспособность и финансовая устойчивость. В данной работе был проведен анализ финансового состояния ООО «Мэри», который показал, по каким конкретным направлениям надо вести эту работу в данной организации.
Данная организация стабильно получает прибыль, рост рентабельности за последние 3 года составил 2,6%, рентабельности продаж – 1,3%. Основные средства в организации используются эффективно, что отражает рост фондоотдачи на 3,7% и снижение фондоемкости на 4,3%.
Рост имущества и источников его образования в ООО «Мэри» за 2013-2015 гг. составил 76967 тыс.руб. или 61,6%. Внеоборотные активы занимают наибольший удельный вес в составе имущества ООО «Мэри» на протяжении всего исследуемого периода. В организации они представлены главным образом основными средствами. Оборотный капитал увеличился на 43047 тыс.руб. или 112,8%. В основном его рост произошел из-за увеличения краткосрочной дебиторской задолженности.
В2013-2014 гг. финансовая деятельность данной организации финансировалась в основном за счет заемных средств, но, начиная уже с 2015 г. финансирование имущества производится в большей степени за счет собственного капитала. Его величина за 2013-2015 гг. существенно возросла – на 60966 тыс.руб. или на 115,2%.
Проведенный анализ ликвидности баланса свидетельствует о невыполнении минимального условия финансовой устойчивости и баланс предприятия нельзя считать абсолютно ликвидным.
ООО «Мэри» на протяжении всего рассматриваемого периода было не в состоянии удовлетворить все срочные требования, используя имеющиеся текущие активы. В целом можно сказать, что ООО «Мэри» характеризуется низкой ликвидностью и на ближайшую и отдаленную перспективу данную организацию нельзя назвать платежеспособной.
Размещение финансовых средств в имуществе в настоящее время по активу и в источниках по пассиву имеет предкризисную финансовую устойчивость (дефицит собственных оборотных средств для финансирования запасов и затрат), при которой нарушается платежный баланс, но сохраняется возможность восстановления равновесия платежных средств и платежных обязательств за счет привлечения временно свободных источников средств в оборот предприятия, кредитов банка на временное пополнение оборотных средств и др.
Рассчитанные значения коэффициентов финансовой устойчивости позволяют сделать вывод о том, что ООО «Мэри» также подтверждают вывод о том, что финансовое положение данной организации в 2013-2015 гг. было неустойчивым и данная организация не платежеспособна и финансово зависима от внешних источников финансирования. Проведенный анализ свидетельствует о снижении в 2013-2015 гг. деловой активности ООО «Мэри».
Значение коэффициента восстановления платежеспособности показывает отсутствие у ООО «Мэри» реальной возможности восстановить свою платежеспособность в ближайшее время. Тем не менее, проведенная оценка вероятности банкротства по методу Таффлера позволяет сделать вывод о том, что на данном предприятии нет вероятности банкротства. Поэтому, несмотря на то, что предприятие на данный момент времени находится довольно в затруднительном положении, при правильной организации финансовой деятельности и принятии верных управленческих решений ООО «Мэри» можно вывести из сложившейся неблагоприятной ситуации.
Перспективными направлениями улучшения финансового состояния ООО «Мэри» являются сдача в аренду свободных складских помещений, продажа не используемого оборудования, ликвидация дебиторской задолженности и оптимизация производственных запасов, что позволит получить 33902,9 тыс.руб.
Список использованной литературы
1. Гражданский кодекс Российской Федерации часть первая от 30 ноября 1994 г. N 51-ФЗ, часть вторая от 26 января 1996 г. N 14-ФЗ, часть третья от 26 ноября 2001 г. N 146-ФЗ и часть четвертая от 18 декабря 2006 г. N 230-ФЗ // Электронная юридическая база «Гарант».
2. Федеральный закон от 6 декабря 2011 г. № 402-ФЗ «О бухгалтерском учете» // Справочно-правовая система «Гарант».
3. Положение по бухгалтерскому учету "Бухгалтерская отчетность организации" ПБУ 4/99 (утверждено приказом Минфина РФ от 6 июля 1999 г. № 43н) // Электронная юридическая база «Гарант».
4. Приказ Минфина РФот02.07.2010 № 66н «О формах бухгалтерской отчетности организаций» // Электронная юридическая база «Гарант».
5. АнищенкоА.В.Бухгалтерскаяотчетностьвроссийскойучетнойсистеме//Российскийналоговыйкурьер.2014.-№3.- С.3-6.
6. АбдуллаевН.Бухгалтерскаяотчетностькакисточникинформациидляфинансовогоанализа//Финансоваягазета.2015.-№2.- С.3.
7. Бородина, Е.И. Финансовый анализ в системе менеджмента организации // Экономический анализ. Теория и практика. – 2014. - № 22. – С. 5-7.
8. Квалификационный экзамен. Финансовая устойчивость // Финансовая газета. Региональный выпуск. – 2013. - № 46. – С. 5-6.
9. Киперман Г. Оценка финансовой устойчивости коммерческой организации // Финансовая газета. Региональный выпуск. - 2015. - № 7. – с. 4-6.
10. Ковалев, А.П. Финансовый анализ и диагностика банкротств: учебное пособие Минэкономики РФ. - М.: Экономическая академия, 2016. – 502 с.
11. Крившич, Е. Контрагент под колпаком: оценить финансовое состояние партнера // Консультант. – 2015. - № 11. - с. 20-21.
12. КуракинМ.Ю.Информационнаязначимостьбухгалтерскойотчетности//Двойнаязапись.2014.-№1.- С.12-17.
13. ЛуканинаА.Ю.Бухгалтерскаяотчетностьврыночнойэкономике//Московскийбухгалтер.2014.-№8.- С.5-8.
14. МакаровД.Ю.Основыбухгалтерскогоучета.–М.:Юристъ.2012.- С.241.
15. НапаловаМ.Б.Составлениебухгалтерскойотчетности//Двойнаязапись.2015.-№1.–С.5-11.
16. Новрузов, Б. Ликвидность и финансовая устойчивость: взгляните на свой бизнес // Консультант. – 2015. - № 7. – с. 36-39.
17. Пласкова, Н. Бухгалтерская отчетность как информационная база финансового анализа / Н. Пласкова, Д. Тойкер // Финансовая газета. Региональный выпуск. – 2013. - № 35. – с. 8-10.
18. ПоленоваС.Н.Бухгалтерскаяотчетностьвроссийскойимеждународнойпрактике//Международныйбухгалтерскийучет.2014.-№7.- С.5-12.
19. Пономарева, Е.А. Как грамотно оценить финансовое состояние предприятия? // Актуальные вопросы бухгалтерского учета и налогообложения. – 2011. - № 16. – с. 35-37.
20. Пятова, М.Л. Анализ бухгалтерской информации: его методы и возможности // БУХ.1С". – 2015. - № 6. – с. 11-13.
21. Родина, О.В. О методике анализа финансово-хозяйственной деятельности организаций при проведении налоговых контрольных мероприятий // Налоговый вестник. – 2015. - № 7. – с.20-22.
22. Солоненко, А.А. Особенности методики финансового анализа неплатежеспособных организаций // Финансовый вестник: финансы, налоги, страхование, бухгалтерский учет. – 2013. - № 2. – с. 30-33.
23. Ситнов А. Порядок, цели и задачи финансового анализа при аудите хозяйствующего субъекта // Финансовая газета. Региональный выпуск. 2016. - № 41. – с. 4-5.
24. Тимофеева, Ю.В. Оценка экономического потенциала организации: финансово-инвестиционный потенциал // Экономический анализ. Теория и практика. – 2015. - № 1. – с. 15-18.
25. ФадееваА.А.Составляемгодовуюбухгалтерскуюотчетность//Московскийбухгалтер.2014.-№2.С.5-11.
26. Чечевицына, Л.Н. Экономический анализ: Учебное пособие. Ростов н/Д: Феникс, 2016. – 402 с.
27. Щербакова Н.Ф. Финансовая устойчивость и диагностика возможного банкротства организации // Аудиторские ведомости. - 2012. - № 10. – с. 7-8.
28. Экономический анализ: Учебник для вузов / Под ред. Л.Т.Гиляровской. – 2-е изд. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2013. – 615 с.
Приложения