Исходя из соотношения положительных и отрицательных сторон работы предприятия, можно дать следующие рекомендации по улучшению его финансового состояния:
1. восстановление платежеспособности возможно за счет будущих поступлений и платежей;
2. снизить дебиторскую задолженность и ускорить оборачиваемость запасов. Этого можно достичь, расширяя клиентскую базу ООО «Строймонтаж». При активной работе коммерческой службы, а соответственно увеличении числа клиентов возрастет оборачиваемость запасов. Должен быть разработан и установлен норматив дебиторской задолженности, исходя из которого, будет определяться нормативная дебиторская задолженность на первое число отчетного периода. Такой норматив может быть представлен в качестве удельного веса дебиторской задолженности в выручке от реализации (за отчетный период).
При уплате кредиторской задолженности необходимо в первую очередь погашать те долги, на которые могут быть наложены штрафные санкции, пени, неустойки, а именно долги по налогам в бюджет и государственные внебюджетные фонды. С поставщиками и подрядчиками необходимо договориться об отсрочке платежа.
Необходимо систематически контролировать соотношение дебиторской и кредиторской задолженности, так как значительное превышение дебиторской задолженности делает необходимым дополнительное привлечение средств, а значительное превышение кредиторской задолженности над дебиторской задолженностью может привести к неплатежеспособности предприятия.
Ускорить оборачиваемость капитала. Оборачиваемость капитала можно увеличить за счет увеличения выручки или уменьшения итога 3-го раздела баланса «Капитал и резервы». Оценивая структуру баланса, можно сделать вывод о том, что большую часть итога раздела 3 составляет нераспределенная прибыль прошлых лет
Для анализируемого предприятия необходима мобилизация всех внутренних резервов повышения эффективности производственно финансовой деятельности. Среди первоочередных мер можно выделить продажу непрофильных активов, отказ от нерентабельных отраслей и по возможности, поиск более выгодных каналов поступления материальных ресурсов и каналов реализации готовой продукции, налаживание системы внутрихозяйственного контроля и анализа хозяйственной деятельности, участие в государственных программах финансового оздоровления и реструктуризации долгов.
К постоянным расходам относятся административные и управленческие расходы, амортизационные отчисления, расходу по сбыту и реализации продукции, расходы по исследованию рынка, другие общие управленческие, коммерческие и общехозяйственные расходы. В первую очередь необходимо пересмотреть тарифы и расценки на работы и предоставляемые услуги.
Финансовое положение предприятия, его показатели ликвидности и платежеспособности непосредственно зависят от того, насколько быстро средства, вложенные в текущие активы, превращаются в реальные деньги. Одним из важнейших показателей эффективного управления оборотными средствами является высокая оборачиваемость оборотных активов. Отсюда основная задача рационального управления оборотными средствами предприятия заключается в том, что всеми силами и средствами следует сокращать период оборачиваемости оборотных средств в целом и по каждой из наиболее весомых составляющих.
Показатели оборачиваемости оборотных средств имеют большое значение для оценки финансового состояния предприятия, поскольку скорость превращения оборотных средств в денежную форму оказывает непосредственное влияние на платежеспособность предприятия.
Кроме того, увеличение скорости оборота текущих активов при прочих равных условиях отражает повышение инвестиционной привлекательности предприятия. Особую значимость имеют указанные показатели в условиях экономики переходного периода.
Решение задачи сокращения периода оборота оборотных средств в целом заключается в снижении периода оборота каждой из наиболее весомых составляющих текущих активов, то есть запасов материалов, незавершенного производства, готовой продукции, дебиторской задолженности.
Существенным фактором финансовой устойчивости являются показатели ликвидности. Нехватка денежных средств и чрезмерная величина кредиторской задолженности свидетельствует о низком уровне текущей ликвидности на предприятии. Известно несколько способов мобилизации средств, которые могут в короткий срок решить проблему обеспечения предприятия оборотными средствами и финансирования в целом без помощи государства:
Первый способ характеризуется уменьшением запасов и затрат. Однако появляется проблема реализации при увеличении объема производства.
Ко второму способу относится экономия затрат, что предполагает экономное расходование сырья и материалов.
Третьим способом является избавление от излишнего оборудования, что позволяет высвободить часть собственных средств и перераспределить их на пополнение оборотных средств предприятия.
Четвертый способ - ориентация только на платежеспособный спрос и его стимулирование, что требует создания дистрибьюторских и собственных торговых сетей для ускорения оборачиваемости готовой продукции (21, с.89).
В ходе финансового анализа было выявлено, что рассматриваемое предприятие на конец исследуемого периода находится в нормальной устойчивости.
Рассмотрим возможность улучшения финансовой устойчивости ООО «Строймонтаж».
Цель предложения к формированию финансовой стратегии - вывести предприятие к абсолютно устойчивому финансовому состоянию. На конец 2009 года у ООО «Строймонтаж» на балансе находилось имущество представленное в таблице 3.1.
Таблица 3.1
Имущество ООО «Строймонтаж» на конец 2009 г., тыс. руб.
| Показатели | Стоимость |
| Внеоборотные активы | |
| 1. ОС и прочие внеоборотные активы | |
| 1.1. Нематериальные активы | - |
| 1.2. Основные средства | |
| 1.3. Незавершённое строительство | - |
| 1.4. Долгосрочные финансовые вложения | - |
| Оборотные активы | |
| 2. Оборотные средства | |
| 2.1. Запасы | |
| 2.2. Готовая продукция и товары для перепродажи | - |
| 2.3. Денежные средства и краткосрочные финансовые вложения | |
| 2.4. Дебиторская задолженность | |
| 2.4. НДС по приобретенным ценностям | |
| 2.5. Краткосрочные финансовые вложения | |
| Всего имущества |
ООО «Строймонтаж» рекомендуется реализовать неиспользуемое оборудование по результатам оценки независимых оценщиков.
Рассмотрим следующие варианты продажи имущества предприятия:
1. ООО «Строймонтаж» реализует основные средства:
- неиспользуемые автомобили ГАЗ 3307 (1999 г. и 2003г., 2002г.) по рыночной стоимости на общую сумму 620000 рублей, прочее имущество на общую сумму 204000 руб. – благоприятный вариант;
- автомобиль ГАЗ 3307 (1999г.) на общую сумму 80000рублей, прочее имущество на сумму 68000 – неблагоприятный вариант.
2. ООО «Строймонтаж» добивается погашения дебиторской задолженности путем возврата долга на расчетный счет или имуществом должника. Возвращает дебиторскую задолженность в полной сумме 294 тыс. рублей - благоприятный вариант, часть дебиторской задолженности 140 тыс.рублей - неблагоприятный вариант.
Таким образом, в первом варианте продажа части основных средств по рыночной стоимости, приводит к уменьшению внеоборотных активов на 824 тыс. рублей. Ликвидация дебиторской задолженности приводит к перераспределению средств внутри раздела на 294 тысячи рублей. Во втором случае продажа части основных средств ниже рыночной стоимости приводит к уменьшению внеоборотных активов на 148 тыс. рублей. Ликвидация дебиторской задолженности приводит к перераспределению средств внутри раздела на 140 тыс. рублей.
В результате продажи части имущества и погашения дебиторской задолженности ООО «Строймонтаж» получаем излишек общей величины источников формирования запасов.
Проведем анализ финансовой устойчивости в результате проведенных мероприятий по данным таблицы 3.2.
Таблица 3.2.