По всем товарным группам ООО «Мясной двор» обеспечены высокие темпы роста реализации товаров. В отчетном году по сравнению с прошлым годом выросла реализация по кондитерским изделиям на 372,74 тыс. руб., по мясной продукции на 708,01 тыс.руб., по сокам на 111,0 тыс.руб., по фруктам на 208,82 тыс.руб., по овощам на 468,01 тыс. руб., по консервам реализация уменьшилась на 66,58 тыс.руб. Неравномерность развития оптового товарооборота по отдельным группам привела к изменению его структуры. В частности, снизилась доля в товарообороте по фруктам, овощам, консервам, при увеличении удельного веса реализации товаров по другим товарным группам. Анализ реализованной и товарной продукции по элементам представлен таблице (см. приложение 1)
Проводя анализ поступления товаров в разрезе товарных групп, необходимо изучить, как на оптовом торговом предприятии соблюдается ассортиментный минимум, удовлетворяется спрос покупателей на отдельные товары (см. приложение 2)
ООО «Мясной двор» обеспечило высокие темпы роста поступления товаров. Поступление товаров увеличилось в отчетном году по сравнению с прошлым годом на 2042 тыс. руб., за счет увеличения оптового товарооборота. По настольным принадлежностям темпы роста поступления товаров опережали темпы увеличения его реализации, что привело к росту товарных запасов и затовариванию.
Затраты торгового предприятия, не относящиеся к затратам на приобретение и транспортировку товаров для перепродажи составляют менее 5,2% от общей суммы затрат (на 2007 год) (см. приложение 3)
В связи с увеличением объемов деятельности организации в действующих ценах в 2006 и 2007 годах наблюдается увеличение затрат предприятия практически по всем статьям. Незначительное снижение произошло лишь по административным издержкам: на 0,91 в 2006 и на 3,64 2006 году. Самый большой прирост происходит по статьям заработной платы, отчислений с заработной платы и аренде транспортных средств.
Для того, чтобы оценить изменение степени влияния отдельных категорий затрат на суммарные затраты предприятия, приведем данные в структурный вид и рассмотрим долю каждой категории в затратах за конкретный год: таблица 1.8.
Таблица 1.8
Динамика структуры затрат предприятия, в % к итогу за год
| Среднемесячные затраты | 2004 год | 2005 год | 2006 год | 2007 год |
| Затраты на приобретение и транспортировку товаров для перепродажи | 93,97 | 93,34 | 94,98 | 94,82 |
| Зарплата административного персонала | 0,77 | 0,77 | 0,56 | 0,55 |
| Зарплата производственного персонала | 0,94 | 0,99 | 0,75 | 0,78 |
| Зарплата маркетингового персонала | 0,64 | 0,70 | 0,55 | 0,58 |
| Налоговые отчисления с заработной платы | 1,13 | 1,18 | 0,90 | 0,92 |
| Административные издержки | 0,48 | 0,59 | 0,40 | 0,38 |
| Аренда складского помещения | 1,45 | 1,71 | 1,27 | 1,33 |
| Аренда транспортных средств | 0,14 | 0,24 | 0,26 | 0,30 |
| Аренда офисного помещения | 0,47 | 0,47 | 0,34 | 0,34 |
| ИТОГО | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 |
При рассмотрении приведенных в таблице 1.8 данных, можно констатировать, что происходит снижение доли относительно постоянных затрат с ростом объемов закупок товаров для перепродажи. В первую очередь, это снижение затрат по заработной плате административного и производственного персонала. Снижение доли зарплаты маркетингового персонала происходит медленнее, т.к. в системе оплаты труда данной категории предусмотрена премиальная часть в зависимости от объемов деятельности, т.е. эта категория содержит часть относительно переменных затрат. Так же снижение доли затрат происходит по аренде и административным издержкам. Доля затрат на аренду транспортных средств и закупку товаров для перепродажи в целом повышается, т.к. данные затраты относятся к условно переменным и растут с увеличением масштабов бизнеса.
Для анализа эффективность деятельности предприятия помимо бухгалтерского баланса используем форму № 2 по ОКУД «Отчет о прибылях и убытках». Показатели указанного документа за анализируемый период представлены в таблице 1.9
Таблица 1.9
Отчет о прибылях и убытках ООО «Мясной двор», тыс. руб.
| Показатель | Код | 2004г | 2005г | 2006г | 2007г |
| Доходы и расходы по обычным видам деятельности | |||||
| Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов, иных обязательных платежей) | |||||
| Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг | |||||
| Валовая прибыль | |||||
| Коммерческие расходы | |||||
| Управленческие расходы | |||||
| Прибыль (убыток) от продаж | |||||
| Прочие доходы и расходы | |||||
| Проценты к получению | |||||
| Проценты к уплате | |||||
| Доходы от участия в других организациях | |||||
| Прочие операционные доходы | |||||
| Прочие операционные расходы | |||||
| Внереализационные доходы | |||||
| Внереализационные расходы | |||||
| Прибыль (убыток) до налогообложения | -24 | ||||
| Отложенные налоговые активы | |||||
| Отложенные налоговые обязательства | |||||
| Текущий налог на прибыль | |||||
| Чистая прибыль (убыток) отчетного периода | -24 |
Из данных, приведенных в таблице 1.9, можно сделать вывод о том, что в целом деятельность анализируемого предприятия является прибыльной. Так прибыль за 2007 год составила 497 тыс. рублей. Отрицательный результат зафиксирован за 2005 год, когда возникли высокие внереализационные расходы наряду с низким значением прибыли от продаж. Цепные темпы прироста отдельных показателей приведены в таблице 1.10.
Таблица 1.10
Цепные темпы прироста статей отчета о прибылях и убытках, %
| Показатель | Код | 2005 к 2004г | 2006 к 2005г | 2007 к 2006г | 2007 к 2004г |
| Доходы и расходы по обычным видам деятельности | |||||
| Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов, иных обязательных платежей) | -1,14 | 45,96 | 4,17 | 50,31 | |
| Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг | -3,06 | 47,24 | 3,51 | 47,74 | |
| Валовая прибыль | 26,01 | 32,00 | 12,24 | 86,69 | |
| Коммерческие расходы | |||||
| Управленческие расходы | 50,15 | 37,17 | 0,82 | 107,64 | |
| Прибыль (убыток) от продаж | -65,92 | -54,93 | 595,83 | 6,88 | |
| Прочие доходы и расходы | |||||
| Проценты к получению | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |
| Проценты к уплате | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |
| Доходы от участия в других организациях | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |
| Прочие операционные доходы | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |
| Прочие операционные расходы | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |
| Внереализационные доходы | -100,00 | 0,00 | 0,00 | -100,00 | |
| Внереализационные расходы | 40,24 | -91,98 | -31,58 | -92,31 | |
| Прибыль (убыток) до налогообложения | -105,13 | -420,83 | 750,65 | 39,96 | |
| Отложенные налоговые активы | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |
| Отложенные налоговые обязательства | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |
| Текущий налог на прибыль | 0,00 | 0,00 | 731,58 | 100,00 | |
| Чистая прибыль (убыток) отчетного периода | -105,13 | -341,67 | 756,90 | 6,20 |
При рассмотрении показателей таблицы 1.10 необходимо отметить тот факт, что валовая прибыль за рассматриваемый период возросла на 86,69%. Такой рост можно охарактеризовать как экстенсивный, т.к. он произошел не за счет повышения рентабельности, а за счет увеличения объемов реализации. В частности выручка от продаж увеличилась на 50,31%, а себестоимость на 47,74%, т.е. показатели сопоставимы.
В то же время за указанный период произошло существенное увеличение управленческих расходов на 107,64%, что привело к незначительному росту прибыли от продаж (на 6,88%).
В целом, в течение 2006 и 2007гг. наблюдается рост прибыли предприятия: на 756,9% и 6,20% соответственно.
Важную роль при проведении анализа хозяйственной деятельности имеет факторный анализ, показывающий зависимость результирующего показателя от изменения образующих его переменных показателей. Для проведения такого анализа представим отчет о прибылях и убытках за 2004 – 2007 гг. в структурных показателях (в % от показателя выручки, принятого за 100%): Таблица 1.11.
Таблица 1.11
Структурный анализ отчета о прибылях и убытках ООО «Мясной двор», в % к показателю выручки от реализации
| Показатель | Код | Периоды | |||
| Доходы и расходы по обычным видам деятельности | |||||
| Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов, иных обязательных платежей) | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | |
| Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг | 93,40 | 91,58 | 92,39 | 91,80 | |
| Валовая прибыль | 6,60 | 8,42 | 7,61 | 8,20 | |
| Коммерческие расходы | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |
| Управленческие расходы | 5,23 | 7,95 | 7,47 | 7,23 | |
| Прибыль (убыток) от продаж | 1,37 | 0,47 | 0,15 | 0,98 | |
| Прочие доходы и расходы | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |
| Проценты к получению | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |
| Проценты к уплате | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |
| Доходы от участия в других организациях | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |
| Прочие операционные доходы | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |
| Прочие операционные расходы | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |
| Внереализационные доходы | 0,03 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |
| Внереализационные расходы | 0,37 | 0,53 | 0,03 | 0,02 | |
| Прибыль (убыток) до налогообложения | 1,03 | -0,05 | 0,12 | 0,96 | |
| Отложенные налоговые активы | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |
| Отложенные налоговые обязательства | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | |
| Текущий налог на прибыль | 0,00 | 0,00 | 0,03 | 0,23 | |
| Чистая прибыль (убыток) отчетного периода | 1,03 | -0,05 | 0,09 | 0,73 |
Для оценки увеличения выручки за счет инфляции примем коэффициент инфляции по отрасли за 2007 год, равный 16,5%:
DВц (2007) = 68414 - 68414/1,165 = 9690 тыс. руб.
Таким образом, выручка за счет роста цен возросла на 9690 тыс. руб. Этот показатель подтверждается тем, что рост выручки в 2007 году по отношению к 2006 году составил лишь 4,17% (Таблица 1.11), что существенно ниже показателя инфляции. Соответственно, в 2007 году ООО «Мясной двор», обеспечило увеличение объемов реализации только в ценах реализации. В сопоставимых ценах произошло снижение объемов на 6949 тыс. руб. (11% к 2006 году), что в условиях стабильно растущего рынка является отрицательным фактом, говорящим о потере доли рынка.
65673 – (68414 – 9690) = 6949 тыс. руб.
Обратная ситуация наблюдалась в 2006 году при сравнении результатов с 2005 годом. В этом случае выручка за счет инфляции возросла лишь на 8961 тыс. рублей (19,9% по отношению к выручке 2005 года), тогда как общий прирост выручки составил 45,96% к показателю 2005 года.
DВц = (В1-В1/Iц);
где: В1 – выручка отчетного периода,
Iц – индекс цен в отрасли / экономике.
DВц (2006) = 65673 - 65673/1,158 = 8961 тыс. руб.
Влияние на прибыль от реализации изменения выручки от реализации (исключая влияние изменения цен) можно оценить следующим образом:
DПр(в) = [(В1-В0) - (В1-В1/Iц)] * R0 = [DВ - DВц] * R0;
где: R0 – отношение чистой прибыли за отчетный период к выручке за отчетный период;
В0 – выручка периода, предыдущего отчетному.
DП р(в) = [2741-9690] * 497/68414 = -50 тыс. руб.
Таким образом, учитывая, что в сопоставимых ценах в 2007 году произошло снижение выручки, полученное значение показывает, что за счет этого была недополучена чистая прибыль в размере 50 тыс. рублей рассчитаем следующим образом.
Влияние изменения цен на изменение прибыли:
DПр(ц) = (В1-В1/Iц) * R0 = DВц * R0
DПр(ц) = 9690 * 497/68414 = 70,39 тыс. руб.
Исчисленный показатель указывает на тот факт, что в 2007 году за счет роста цен была получена дополнительная чистая прибыль в размере 70,39 тыс. руб.
Оценка влияния изменения себестоимости на изменение прибыли проводится следующим образом:
DПр(с) = В1 * (dc0 - dc1);
где: В1 - выручка отчетного периода;
dc0,dc1 - доля себестоимости в выручке предыдущего и отчетного периодов.
DП р(с) = 68414 * (60673/65673 – 62802/68414) = 403,315 тыс. руб.
Таким образом, прибыль за счет изменения себестоимости возросла на 403,315 тыс. рублей. Факт положительного изменения можно также зафиксировать, отметив, что доля себестоимости в выручке от реализации в 2007 году по отношению к 2006 году сократилась на 0,59% с 92,39 до 91,80.
Влияние изменения управленческих расходов на изменение прибыли оценим следующим образом:
DПр(ур) = В1 * (dур0 - dур1);
где: В1 - выручка отчетного периода;
dур0, dур1 - доля управленческих расходов в выручке предыдущего и отчетного периодов.
DП р(ур) = 68414 * (4904/65673 – 4944/68414) = 164,679 тыс. руб.
Таким образом, прибыль за счет изменения управленческих расходов увеличилась на 164,679 тыс. рублей, что опять же подтверждается снижением доли управленческих расходов в выручке с 7,47% до 7,23%.
В целом можно сделать вывод, что положительное влияние на формирование финансового результата ООО «Мясной двор» в 2007 году оказали следующие факторы (в порядке убывания): снижение доли себестоимости в выручке, снижение доли управленческих расходов в выручке и изменение цен в сторону повышения. Отрицательное влияние оказало снижение выручки от реализации в сопоставимых ценах.
Рассчитаем и рассмотрим коэффициенты деловой активности предприятия. Результаты расчетов представлены в таблице 1.12.
Таблица 1.12
Расчет коэффициентов деловой активности ООО «Мясной двор»
| Показатели | ||||
| Общая оборачиваемость капитала | 2,93 | 2,31 | 2,46 | 2,61 |
| Оборачиваемость мобильных средств | 2,95 | 2,32 | 2,47 | 2,64 |
| Оборачиваемость материальных оборотных средств | 3,73 | 3,10 | 4,02 | 3,74 |
| Оборачиваемость денежных средств | 529,24 | 186,70 | 497,52 | 579,78 |
| Оборачиваемость дебиторской задолженности | 18,36 | 12,25 | 7,43 | 10,50 |
| Средний срок оборота дебиторской задолженности, в днях | 19,88 | 29,80 | 49,14 | 34,77 |
| Оборачиваемость кредиторской задолженности | 3,19 | 2,57 | 2,58 | 2,79 |
| Средний срок оборота кредиторской задолженности, в днях | 114,43 | 141,87 | 141,32 | 130,98 |
| Фондоотдача необоротных активов | 555,06 | 584,35 | 875,64 | 305,42 |
| Оборачиваемость собственного капитала | 36,24 | 36,29 | 53,52 | 42,34 |
Деловая активность предприятия в финансовом аспекте проявляется, прежде всего, в скорости оборота средств.
Коэффициент общей оборачиваемости капитала (ресурсоотдача). Данный показатель отражает скорость оборота (в количестве оборотов за период) всего капитала.
К1 = (Выручка от реализации) / (средний за период итог баланса)
В сравнении со значением 2004 года данный показатель снизился, однако следует отметить, что в течение 2006 и 2007 гг. сложилась устойчивая тенденция к его росту.
Коэффициент оборачиваемости мобильных средств. Коэффициент показывает скорость оборота всех оборотных средств предприятия.
К2 = (Выручка от реализации) / (Оборотные активы (с.290))
В данном случае ситуация аналогична предыдущему коэффициенту, т.е., не смотря на снижение показателя относительно 2004 года, сформировалась положительная тенденция его роста в 2006-2007гг.
Коэффициент оборачиваемости материальных запасов (средств). Коэффициент показывает число оборотов запасов и затрат за анализируемый период.
К3 = (Выручка от реализации) / (с.210+с.220)
Здесь также за анализируемый период наблюдается положительная тенденция. Однако в 2007 году произошло незначительное снижение показателя с 4,02 до 3,74
Коэффициент оборачиваемости денежных средств. Коэффициент показывает скорость оборачиваемости денежный средств.
К4 = (Выручка от реализации) / (Денежные средства (с.260))
На предприятии наблюдается рост скорости оборота денежных средств в течение всего периода за исключением 2005 года, выпадающего из положительной тенденции.
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности. Коэффициент показывает расширение или снижение коммерческого кредита, предоставленного организацией.
К5 = (Выручка от реализации) / (Средняя за период дебиторская задолженность)
За анализируемый период наблюдается резкое увеличение коммерческого кредита в 2006 году. В 2007 году предпринятые меры позволили снизить данную величину и повысить оборачиваемость дебиторской задолженности с 7,43 до 10,50 раз.
Срок оборачиваемости дебиторской задолженности. Коэффициент показывает средний срок погашения дебиторской задолженности.
К6 = (360 дней) / (К5).
Не смотря на то, что в 2007 году срок оборота дебиторской задолженности существенно снизился (с 49,14 до 34,77 дней), он не достиг значения 2004 года – 19,88 дней.
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности. Коэффициент показывает расширение или снижение коммерческого кредита, предоставленного организации.
К7 = (Выручка от реализации) / (Кредиторская задолженность)
Снижение показателя за анализируемый период с 3,19 до 2,79 раз свидетельствует об увеличении коммерческого кредита, которым пользуется ООО «Мясной двор».
Срок оборачиваемости кредиторской задолженности. Коэффициент показывает средний срок погашения кредиторской задолженности.
К8 = (360 дней) / (К7)
В соответствии с результатами расчета предыдущего показателя, можно констатировать и повышение срока оборота кредиторской задолженности с 114,43 до 130,98 дней. В тоже время, незначительное снижение этого показателя произошло в 2007 году по сравнению с 2006 годом (на 10,35 дней).
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала. Коэффициент показывает скорость оборота собственного капитала.
К9 = (Выручка от реализации) / (Капитал и резервы (с.290)).
За анализируемый период срок оборачиваемости собственного капитала увеличился, что является негативной тенденцией.
Коэффициент фондоотдачи необоротных активов. Фондоотдача показывает эффективность использования основных средств предприятия.
К9 = (Выручка от реализации) / (Внеоборотные активы (с.190)).
В данном случае произошло существенное снижение данного показателя в 2007 году как следствие увеличения в несколько раз величины собственных средств предприятия.