Из таблицы 1.2.2.4.1. следует, что в 1995 г. произошел рост затрат на рубль товарной продукции по сравнению с 1995 г. на 2 %, в связи с превышением темпа роста себестоимости товарной продукции над темпом роста товарной продукции в оптовых ценах.
В 1996 г. было получено снижение затрат на рубль товарной продукции по сравнению с планом на 5,7 %, по сравнению с 1995 г. на 10,8 %. Это явилось следствием опережением роста товарного выпуска в оптовых ценах над его себестоимостью по сравнению как с планом, так и с 1995 г.
Таким образом рост товарного выпуска в 1996 г. происходил на фоне снижения удельных расходов ресурсов производства, и как следствие, повышение рентабельности продукции.
Проведем анализ структуры затрат по элементам на основе данных таблицы 1.2.2.4.2.
Таблица 1.2.2.4.2.
Элементы затрат на производство.
| Элементы | План на 1995 г. | Фактически, 1995г. | Отклонение | % | |||
| сумма тыс. руб. | уд. вес, % | сумма тыс. руб. | уд. вес, % | тыс. руб. | % | вып. плана | |
| А | |||||||
| 1. Сырье и материалы | 72,3 | 70,5 | -4972614 | -1,8 | 97,1 | ||
| 2. Покупные комплектующие изделия, ПФ, работы и услуги производственного характера | 6,6 | 8,3 | +6179600 | +1,7 | 126,0 | ||
| 3. Топливо | - | - | - | - | х | х | х |
| 4. Энергия | 6,4 | 5,8 | -2142768 | -0,6 | 90,8 | ||
| Итого материальных затрат: | 85,3 | 84,6 | -935782 | -0,7 | 99,7 | ||
| 5. Затраты на оплату труда | 6,1 | 6,0 | -266949 | -0,1 | 98,8 | ||
| 6. Отчисления на социальные нужды | 2,0 | 2,3 | +1057333 | +0,3 | 114,4 | ||
| 7. Амортизация основных производственных средств | 2,3 | 2,6 | +843745 | +0,3 | |||
| 8. Прочие затраты | 4,2 | 4,6 | +1318042 | +0,4 | 108,6 | ||
| Итого затрат на производство: | +1979429 | х | 100,5 |
|
|
Из данных таблицы 1.2.2.4.2. можно сделать вывод о том, что производство продукции на АО “Х“ является материалоемким. Удельный вес материальных затрат по отчету составил 84,6 %, а по плану 85,3 %.
В 1996 г. пропорции предусмотренные планом по большинству показателей были соблюдены фактически. Отклонения наблюдались по элементу “сырье и материалы“ (-1,8 %), “покупные комплектующие изделия и полуфабрикаты, работы и услуги производственного характера“ (+1,7 %), “энергия“ (-0,6 %), что привело к экономии по этим элементам.
В целом за год был получен перерасход затрат на производство в сумме 1 979 429 тыс. руб. Это явилось следствием перерасхода по элементам: “покупные комплектующие изделия и полуфабрикаты, работы и услуги производственного характера“ на сумму 6 179 600 тыс. руб., “прочие расходы“ на сумму 1 318 042 тыс. руб., “отчисления на социальные нужды“ на сумму 1 057 333 тыс. руб., “амортизация основных производственных фондов“ на 843 745 тыс. руб.
Проведем анализ затрат по статьям калькуляции, на примере калькуляции себестоимости кокса, поскольку данный вид продукции занимает наибольший удельный вес (в 1996 г. - 92,9 %) в структуре выпуска, для чего обратимся к таблице 1.2.2.4.3.
Таблица 1.2.2.4.3.
Затраты на производство кокса по статьям калькуляции.
| Статьи затрат | Стоимость кокса | Фактический выпуск кокса в 1995 г. | Экономия (перерасход) | Изменение затрат, % | ||
| по плану | по плановой стоимости | по фактической стоимости | гр.3-гр.2 | по статье | гр.4: гр2 (итог) | |
| А | ||||||
| 1. Шихта (сырьё) | -5905972 | -2,29 | -1,8 | |||
| 2. НЗП | - | - | -229505 | -229505 | х | -0,07 |
| 3. Плата за воду | +400 | +12,32 | ||||
| 4. Расходы по переделу: | +7246428 | +12,53 | +2,14 | |||
| - технологическое топливо, газ коксовый | +688652 | +4,9 | +0,2 | |||
| - энергетические затраты | -363131 | -6,4 | -0,1 | |||
| - основная заработная плата производственных рабочих | -71675 | -4,1 | -0,02 | |||
| - дополнительная заработная плата производственных рабочих | +1526 | +0,8 | 0,00 | |||
| - отчисления от заработной платы | +8721 | +1 | 0,00 | |||
| - текущий ремонт и содержание основных средств | +6168590 | +19,4 | +1,8 | |||
| - амортизация основных средств | +719193 | +32,7 | +0,2 | |||
| - прочие расходы по цеху | +94552 | +6,62 | +0,02 | |||
| 5. Прочие производственные расходы | - | - | - | - | - | - |
| 6. Общехозяйственные расходы | +2828585 | +17 | +0,8 | |||
| 7. Плата за выбросы | +3634 | +12,9 | 0,0 | |||
| 8. Попутная продукция (-), смола, бензол, газ коксовый | +1 | - | - | |||
| Производственная себестоимость | +3943569 | +1,2 | +1,16 | |||
| 9. Внепроизводственные расходы | +10824 | +0,2 | +0,003 | |||
| Полная себестоимость, в т. ч. прямые затраты из них: | +3954393 +1107703 | +1,17 +0,4 | х х | |||
| - прямые материальные | -5809556 | -2,1 | х | |||
| Прямые затраты на рубль выпуска кокса, копеек, из них: | 78,59 | 78,56 | 77,91 | -0,65 | х | х |
| - прямые материальные | 69,17 | 69,05 | 66,81 | -2,24 | х | х |
|
|
|
|
По представленным в таблице 1.2.2.4.3. данным можно сделать вывод о перерасходе себестоимости в 1996 г. по сравнению с планом на 3 954 393 тыс. руб., что составляет 1,17 % от плановых затрат на производство фактического объема кокса.
Перерасход получен по всем статьям, за исключением статьи “сырье, основные материалы и полуфабрикаты“ (шихты). По ней получена экономия на сумму 5 905 972 тыс. руб., в результате снижения удельных расходов шихты на тонну кокса по сравнению с планом с 1,3 тонны до 1,29 тонны.
Допущенный перерасход по статье “расходы по переделу“, составляющий 2,14 % от плановых затрат на производство фактического объема кокса, произошел, главным образом, за счет увеличения расходов на текущий ремонт и содержание основных средств (на 6 168 590 тыс. руб.), на амортизацию основных средств (на 719 193 тыс. руб.), на технологическое топливо (на 688 652 тыс. руб.).
Следует отметить ускоренный рост прямых затрат на производство (99,2%) по сравнению с прямыми материальными затратами (99,1 %).
Прямые затраты на рубль выпуска кокса и, в их составе, прямые материальные затраты на выпуск кокса по сравнению с планом снизились на 0,68 % и 2,36 % соответственно, что является положительным результатом.
Проведенный анализ позволяет выделить следующие пути снижения себестоимости кокса: совершенствование договорных отношений с поставщиками по поводу цены и качества угля; внедрение передовой техники и технологии.
ОБЩИЙ ВЫВОД
ПО АНАЛИЗУ СЕБЕСТОИМОСТИ ПРОДУКЦИИ.
В 1996 г. было получено снижение затрат на рубль товарной продукции по сравнению с планом на 5,7 %, по сравнению с 1995 г. на 10,8 %. Это явилось следствием опережения роста товарного выпуска в оптовых ценах над его себестоимостью по сравнению как с планом, так и с 1995 г.
Производство продукции на АО “АО "Х"“ является материалоемким. Удельный вес материальных затрат по отчету составил 84,6 %, а по плану 85,3%.
В 1996 г. был допущен перерасход себестоимости по сравнению с планом на 3 954 393 тыс. руб., что составляет 1,17 % от плановых затрат на производство фактического объема кокса.
Перерасход получен по всем статьям, за исключением статьи “сырье, основные материалы и полуфабрикаты“ (шихты). По ней получена экономия на сумму 5 905 972 тыс. руб., в результате снижения удельных расходов шихты на тонну кокса по сравнению с планом с 1,3 тонны до 1,29 тонны.
Прямые затраты на рубль выпуска кокса и, в их составе, прямые материальные затраты на выпуск кокса по сравнению с планом снизились на 0,68 % и 2,36 % соответственно, что является положительным результатом.
1.2.2.5. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ АО “Х“.
Финансовое состояние предприятия -это комплексное понятие, которое характеризуется системой показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов предприятия.
Анализ финансового состояния АО “Х“ начнем с предварительного обзора баланса на 01.01.1997 г.
Данные формы № 1 показывают, что за 1996 г. валюта баланса увеличилась на 20 355 690 тыс. руб. При этом были покрыты убытки прошлых лет на сумму 7 727 654 тыс. руб. за счет добавочного капитала по решению собрания акционеров.
Дебиторская задолженность представлена в балансе по следующим строкам: товары отгруженные (стр. 199) в сумме 52 497 498 тыс. руб. на конец 1996 г., что ниже чем на начало на 6 145 175 тыс. руб.; расчеты с дебиторами за товары, работы, услуги (стр. 200) в сумме 5 259 825 тыс. руб.; расчеты с персоналом по прочим операциям (стр. 240) на сумму 1 361 566 тыс. руб., в части предоставленных займов; расчеты с прочими дебиторами на сумму 1 829 544 тыс. руб.
К концу 1996 г. АО “Х“ удалось ликвидировать просроченную дебиторскую задолженность, которая на начало года составляла 61,4 % от общей суммы дебиторской задолженности. В том числе на финансовый результат была списана просроченная дебиторская задолженность в сумме 333 077 тыс. руб.
Значительной представляется сумма кредиторской задолженности: за товары, работы, услуги (70 391 663 тыс. руб.), которая сократилась по сравнению с ее уровнем на начало года на 3 393 225 тыс. руб.; по социальному страхованию и обеспечению (901 927 тыс. руб.); по внебюджетным платежам (3 376 371 тыс. руб.); с бюджетом (10 813 356 тыс. руб.), которая увеличилась с начала года на 7 580 364 тыс. руб.
Просроченная кредиторская задолженность, составлявшая на начало 1996 г. 48 % от общей суммы кредиторской задолженности, к концу года была полностью ликвидирована.
Таким образом, предварительный обзор баланса позволяет сделать вывод о наличии у АО “Х“ финансовых затруднений.
Для анализа имущества предприятия рассмотрим таблицу 1.2.2.5.1.
Таблица 1.2.2.5.1.
Аналитическая характеристика средств предприятия.
| Показатели | На начало 1995 года | На конец 1995 года | Отклонение, +, - | Темп роста, % |
| А | ||||
| Всего имущества, тыс. руб., в том числе: | 105,7 | |||
| 1. Основные средства и внеоборотные активы, тыс. руб. | ||||
| - то же в процентах к имуществу, % | 73,8 | -1,2 | ||
| 2. Оборотные средства, тыс. руб. | 121,4 | |||
| - то же в процентах к имуществу, % | 22,8 | 26,2 | 3,4 | |
| a) материальные оборотные средства, тыс. руб. | 2,17р. | |||
| - то же в процентах к оборотным средствам, % | 20,3 | 36,2 | 15,9 | |
| б) денежные средства и краткосрочные финансовые вложения, тыс. руб. | 2,75р. | |||
| - то же в процентах к оборотным средствам, % | 0,5 | 1,1 | 0,6 | |
| в) дебиторская задолженность, тыс. руб. | -2494272 | 96,1 | ||
| - то же в процентах к оборотным средствам, % | 79,2 | 62,7 | -16,5 | |
| Реальные активы (сумма строк баланса: 022, 100, 122, 130) | 116,9 | |||
| - то же в процентах к имуществу, % | 74,1 |
Из данных таблицы следует, что общая стоимость имущества предприятия выросла за 1996 г. на 20 355 690 тыс. руб. или 5,7 %.
Рассмотрим изменения в мобильных средствах. В составе имущества к началу отчетного года мобильные средства составляли 22,8 %. За 1996 г. они выросли на 21 %, и их удельный вес в стоимости активов предприятия достиг 26,8 %.
В составе оборотных средств произошли изменения. Самая мобильная часть оборотных средств, денежные средства и краткосрочные финансовые вложения, увеличились за 1996 г. в 2,5 раза. Однако ее доля, хотя и увеличилась на 0,6 %, составила на конец года лишь 1,1 %. Наибольший удельный вес в составе оборотных средств занимает дебиторская задолженность, которая за 1996 г. сократилась на 16,5 % и составила 62,7 %.
В целом за год дебиторская задолженность сократилась на 2 494 271 тыс. руб. или 3,9 %, что произошло главным образом за счет снижения дебиторской задолженности за товары, работы, услуги.
К концу 1996 г. АО “Х“ удалось ликвидировать просроченную дебиторскую задолженность, которая на начало года составляла 61,4 % от общей суммы дебиторской задолженности. В том числе на финансовый результат была списана просроченная дебиторская задолженность в сумме 333 077 тыс. руб.
Материальные оборотные средства за 1996 г. возросли в 2,17 раза и их доля в структуре оборотных средств увеличилась на 15,9 %, составив на конец года 36,2 %.
Таким образом с финансовой точки зрения структура оборотных средств улучшилась.
Оценим изменение иммобилизованных активов. Они выросли за период на 10 731 474 тыс. руб. или на 4 %, в то время как оборотные средства за тот же период увеличились на 21,4 %. Темп прироста оборотных средств был в 5,35 раза выше, чем внеоборотных, что определяет тенденцию к ускорению оборачиваемости всей совокупности средств предприятия.
Удельный вес затрат в производственный потенциал, в активах предприятия, за 1996 г. снизился на 1,2 % и составил на конец года 73,8 %.
Реальные активы, характеризующие производственную мощность предприятия, за год увеличились на 40 211 596 тыс. руб. (16,9 %). Их удельный вес в общей стоимости активов предприятия увеличился на 7,1 % и составил 74,1 %, что указывает на повышение производственных возможностей предприятия.
Таким образом структура актива предприятия улучшилась как с финансовой, так и с производственной точек зрения.
Дадим характеристику источников средств предприятия на основе данных таблицы 1.2.2.5.2.
Таблица 1.2.2.5.2.
Собственные и заемные средства АО "Х".
| Показатели | На начало 1995 года | На конец 1995 года | Отклонение, +, - | Темп роста, % |
| А | ||||
| Всего имущества, тыс. руб. | 105,7 | |||
| 1. Собственные средства предприятия, тыс. руб. | ||||
| - то же в процентах к имуществу, % | 74,8 | 72,2 | -2,6 | 96,5 |
| a) наличие собственных оборотных средств, тыс. руб. | х | |||
| - то же в процентах к имуществу, % | х | |||
| 2. Заемные средства, тыс. руб. | 116,7 | |||
| - то же в процентах к имуществу, % | 25,2 | 27,8 | 2,6 | 110,3 |
| a) долгосрочные займы, тыс. руб. | ||||
| - то же в процентах к заемным средствам, % | 0,1 | 0,1 | х | |
| б) краткосрочные кредиты и займы, тыс. руб. | -859328 | |||
| - то же в процентах к заемным средствам, % | -1 | |||
| в) кредиторская задолженность, тыс. руб. | 116,1 | |||
| - то же в процентах к заемным средствам, % | 98,6 | -0,6 | 99,4 |
Из данных таблицы следует, что общая стоимость имущества предприятия выросла за 1996 г. на 20 355 690 тыс. руб. или 5,7 %.
Удельный вес собственных средств предприятия снизился в 1996 г. на
2,6 % и составил 72,2 % в структуре средств предприятия.
Несмотря на значительный удельный вес собственных средств предприятия, их не хватало даже на покрытие основных средств и прочих внеоборотных активов, что свидетельствует об отсутствии собственных оборотных средств. Причем, если на начало 1996 г. не хватало 155 133 тыс. руб., то к концу года эта сумма составила 3 809 377 тыс. руб.
Прирост активов произошел на 74 % за счет увеличения обязательств предприятия по заемным средствам. Наличие долгосрочных займов на конец года на 82 310 тыс. руб. свидетельствует о повышении производственных возможностей предприятия. Краткосрочные заемные обязательства выросли на 13 278 460 тыс. руб., в том числе рост кредиторской задолженности составил 14 137 788 тыс. руб., а имеющиеся на начало года краткосрочные кредиты и займы были погашены.
Прирост кредиторской задолженности произошел за счет увеличения задолженности: по внебюджетным платежам (3 376 371 тыс. руб.); с бюджетом (10 813 356 тыс. руб.), которая увеличилась с начала года на 7 580 364 тыс. руб.
Просроченная кредиторская задолженность, составлявшая на начало 1996 г. 48 % от общей суммы кредиторской задолженности, к концу года была полностью ликвидирована.
Рост кредиторской задолженности в 21,4 раза превышает увеличение денежных средств, а рост всех краткосрочных заемных средств не перекрывается ростом денежных средств в 20,1 раза. Таким образом изменение структуры пассива баланса свидетельствует об ухудшении платежеспособности предприятия.
Дадим оценку финансовой устойчивости предприятия на основе коэффициентов, представленных в таблице 1.2.2.5.3.
Таблица 1.2.2.5.3.
Показатели, характеризующие
финансовую устойчивость предприятия.
| Коэффициенты | Допустимые | На конец | Отклонение | |||
| значения коэффициентов | 1993 г. | 1994 г. | 1995 г. | гр.3 - гр.2 | гр.4 - гр.3 | |
| А | ||||||
| 1. Независимости | >= 0,5 | 0,6 | 0,75 | 0,72 | +0,15 | -0,03 |
| 2. Соотношения собственных и заемных средств | < 1 | 0,67 | 0,34 | 0,39 | -0,33 | +0,05 |
| 3. Оборачиваемости материальных оборотных средств | 11,05 | 9,52 | 17,12 | -1,53 | +7,6 | |
| 4. Оборачиваемости дебиторской задолженности | 1,19 | 2,35 | 7,09 | +1,16 | +4,74 | |
| 5. Долгосрочного привлечения заемных средств | - > 0,5 | 0,00 | 0,00 | 0,0003 | 0,00 | 0,00 |
| 6. Маневренности собственных средств | - > 0,5 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 |
| 7. Обеспеченности собственными средствами | >= 0,1 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 |
| 8. Реальной стоимости основных и материальных оборотных средств в имуществе предприятия | >= 0,5 | 0,54 | 0,67 | 0,74 | +0,13 | +0,07 |
| 9. Реальной стоимости основных средств в имуществе предприятия | >= 0,5 | 0,50 | 0,64 | 0,69 | +0,14 | +0,05 |
Из таблицы 1.2.2.5.3. следует, что доля собственных средств в имуществе предприятия составляла от 60 % до 70 % в течении периода 1994-1996 г.г., соответствуя установленному уровню.
На каждый рубль собственных оборотных средств, приходилось в 1996г. 39 копеек заемных, против 67 копеек в 1994 г. Таким образом, ослабевает зависимость АО “Х“ от внешних источников финансирования. Положительным моментом является улучшение использования оборотных средств предприятия. Повысилась оборачиваемость как материальных оборотных средств до 17,12 раз, так и дебиторской задолженности до 7,1 раз. Однако отсутствие на протяжении всего анализируемого периода у предприятия собственных оборотных средств свидетельствует о его финансовой неустойчивости.
Относительная величина реальной стоимости имущества производственного назначения, в том числе реальная стоимость основных средств увеличилась с 0, 54 до 0, 74 и с 0,5 до 0,69 соответственно, находясь на достаточном уровне, что указывает на улучшение производственных возможностей АО “Х“.
Для оценки платежеспособности АО “Х“ рассмотрим данные таблицы 1.2.2.5.4.
Таблица 1.2.2.5.4.
Показатели платежеспособности предприятия.
| Показатели | Допустимые | На конец | Отклонение, +, (-) | |||
| значения показателя | 1993 г. | 1994 г. | 1995 г. | гр.3 - гр.2 | гр.4 - гр.3 | |
| А | ||||||
| Коэффициенты: | ||||||
| - абсолютной ликвидности, % | >20%, 25% | 0,5 | 0,4 | 10,2 | -0,1 | +9,8 |
| - промежуточного покрытия, % | >70%, 80% | 80,3 | 72,6 | 61,4 | -7,7 | -11,2 |
| - общего покрытия, % | >100%, 200% | 98,4 | 91,1 | 90,7 | -7,3 | -0,4 |
| - восстановления платежеспособности | > 1 | - | - | 0,453 | - | - |
| Показатели, тыс. руб.: | ||||||
| 1. Чистые активы | х | - | х | х | ||
| 2. Уставной капитал | х | - | х | х | ||
| 3. Добавочные капитал | х | - | х | х | ||
| 4. Стр.1 - (стр.2 + стр.3) | х | - | - | +15748096 |
Из таблицы 1.2.2.5.4. можно сделать следующий вывод. За 1996 г. все полученные коэффициенты платежеспособности находятся на критическом уровне. Значение коэффициента восстановления платежеспособности указывает на отсутствие реальной возможности у АО “Х“ восстановить ее в ближайшее время.
В 1996 г. введен показатель чистых активов, с целью оценки ликвидности организаций различных организационно-правовых форм, который сопоставляется с величиной уставного и добавочного капиталов.
В данном случае, величина чистых активов превышала сумму уставного и добавочного капиталов как в 1995 г., так и в 1996 г., причем этот разрыв увеличился (на 15 748 096 тыс. руб.), что свидетельствует об улучшении платежеспособности АО “АО "Х"“.